Sau cơn giông bão FTX, tất cả người dùng đã chuyển sang DEX chưa?

Tác giả gốc: Nhà phân tích dữ liệu mã hóa ahkek4

Bản tổng hợp gốc: 0x11 , Tin tức tầm nhìn xa

Những điểm chính

Khối lượng giao dịch CEX sụt giảm sau khi FTX phá sản;

CEX thống trị về khối lượng giao dịch hàng ngày, với phần lớn thị phần bị mất vào tay Binance và Coinbase;

DEX đang tăng trưởng chậm, Uniswap đang dẫn đầu về giao dịch về khối lượng, trong khi Pancakeswap dẫn đầu về số lượng nhà giao dịch độc lập;

So với CEX, khối lượng giao dịch của DEX ít hơn 10% (có Còn nhiều dư địa để tăng trưởng? )

Sau khi FTX phá sản, nhiều người lo ngại về hiệu suất khối lượng giao dịch của CEX và DEX: Có thay đổi lớn nào không? Hoặc không có thay đổi gì cả? Trong bài viết này, chúng tôi sẽ sử dụng phân tích dữ liệu từ phân tích CoinGecko và Dune để cố gắng đưa ra một số kết luận.

Phân tích khối lượng giao dịch CEX

Ở đây, nền tảng giao dịch tập trung có khối lượng giao dịch cao trên CoinGecko được xác định là CEX đứng đầu.

Trước tiên, hãy xem khối lượng giao dịch của CEX thay đổi như thế nào sau sự kiện FTX. Rõ ràng, bắt đầu từ ngày 7 tháng 11 năm 2022, sau khi FTX vỡ nợ, khối lượng giao dịch từ CEX hàng đầu đã giảm đáng kể, từ khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày hơn 30 tỷ USD xuống còn khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày là 10 tỷ USD hiện nay. Vậy ai sẽ chiếm phần lớn thị phần của FTX?

Không có gì đáng ngạc nhiên khi Binance và Coinbase thống trị thị trường sau sự sụp đổ của FTX. Trước sự cố FTX, thị phần của Binance chỉ khoảng 50% nhưng hiện tại đã lên tới 80%. OKX và Coinbase cũng tăng thị phần thêm vài điểm phần trăm, trong khi các sàn giao dịch khác không thay đổi.

Phân tích khối lượng giao dịch DEX

Đối với khối lượng giao dịch DEX, chúng tôi chọn DEX hàng đầu từ mỗi chuỗi trong Ethereum, Polygon, BSC, Optimism và Arbitrum để phân tích. Thật thú vị, chúng tôi đã thấy khối lượng giao dịch DEX tăng đột biến vào khoảng ngày 6 tháng 11 khi sự cố FTX bắt đầu. Ngoài ra, hiệu suất khối lượng giao dịch DEX trong các ngày giao dịch khác ở mức khá trung bình mà không có bất kỳ thay đổi lớn nào.

Uniswap từ Ethereum chiếm vị trí chiếm phần lớn thị phần, tiếp theo là Pancakeswap trên BSC.

Điều gì sẽ xảy ra nếu chúng ta đặt khối lượng giao dịch của DEX và CEX lại với nhau để tạo thành một biểu đồ so sánh?

Phân tích khối lượng giao dịch CEX VS DEX

Hình trên cho thấy Khối lượng giao dịch trung bình động trong 7 ngày của CEX và DEX. Lý do chúng tôi sử dụng đường trung bình động là để làm dịu đi các đột biến và biến động khi thay đổi khối lượng và làm mịn biểu đồ để hiển thị rõ ràng hơn. Sau ngày 6 tháng 11, tổng khối lượng giao dịch vẫn ở mức thấp hơn 10 tỷ USD mỗi ngày (giảm từ mức trung bình hơn 30 tỷ USD). Vậy sau khi FTX phá sản, liệu các nhà giao dịch có chuyển sang DEX để giao dịch không?

Rõ ràng là xét về mặt thị phần Mặt khác, khối lượng giao dịch DEX đã tăng lên. Tuy nhiên, mức tăng này không đáng kể vì chỉ tăng nhẹ và hiện đang giảm dần trở lại. Người dùng vẫn đang sử dụng CEX để giao dịch phải không?

Người dùng độc lập DEX

Biểu đồ trên hiển thị số lượng nhà giao dịch duy nhất hàng ngày trên các DEX hàng đầu. Chỉ từ biểu đồ, chúng ta có thể thấy rằng hầu hết các nhà giao dịch đang giao dịch trên Pancakeswap. Tuy nhiên, số lượng người dùng duy nhất không thay đổi đáng kể sau sự cố FTX.

Số lượng giao dịch hàng ngày của DEX hàng đầu tương tự như số lượng người dùng độc lập và không có sự thay đổi rõ ràng.

Kết luận

CEX đóng góp phần lớn khối lượng giao dịch và hầu hết người giao dịch hoặc người nắm giữ tiền điện tử thích sử dụng CEX hơn. CEX được quản lý chặt chẽ hơn và cung cấp UX/UI đơn giản và thuận tiện hơn. CEX cũng có tính thanh khoản cao hơn so với DEX.

Không còn nghi ngờ gì nữa, DEX sẽ phát triển, nhưng người dùng vẫn sẽ mất nhiều thời gian hơn để bắt đầu sử dụng nó Tập trung chuyển sang phân quyền. Để DEX trở nên nổi bật, họ cần cải thiện UX/UI và tính thanh khoản để có trải nghiệm giao dịch tốt hơn.

Liên kết gốc

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:

Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats

Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia