Tiêu đề Gốc: "Giấc Mơ 590 Tỷ Đô La, Phiên Bản Nữ Thần Buffett Làm Thế Nào Từ Bỏ Bàn Thần?"

Tác Giả Gốc: Storm Chasers, Deep Tide TechFlow

Vào tháng 2 năm 2021, Cathie Wood, được mọi người gọi thân thiết là Chị Gỗ, đứng ở đỉnh cao cuộc đời của mình.

Với quỹ quản lý trị giá 590 tỷ đô la, Bloomberg vừa vinh danh cô là Nhà Đầu Tư Chứng Khoán xuất sắc nhất năm, một phóng viên của New York Times gọi điện hỏi cô về việc trở thành "Buffett Phiên Bản Hội Xã Hội". Một người trên Reddit đã chế ảnh của cô thành biểu tượng cảm xúc, với tiêu đề là "Cô ấy nhìn thấy tương lai mà chúng ta không nhìn thấy".

Các nhà đầu tư cá nhân đã đổ xô vào quỹ của cô, dẫn đến dòng tiền ròng lớn nhất trong một ngày từng đạt hơn 10 tỷ đô la vào quỹ ARKK.

Không ai nghĩ rằng điều này sẽ kết thúc.

Nay, 590 tỷ chỉ còn dưới 140 tỷ, giảm 75% tổng thể quỹ.

Những tờ báo từng tôn thờ cô là nữ thần chứng khoán bắt đầu gọi cô là "thần thoắt một lần" (one-hit wonder), những người hâm mộ ngày nào giờ đã quay lưng, nữ thần chứng khoán Chị Gỗ từng làm mưa làm gió thế nào rơi xuống từ bàn thần?

Câu chuyện này, phức tạp hơn nhiều so với "cô ấy đã đánh bài".

Từ Bị Lãng Quên Đến Lên Bàn Thần

Thời kỳ đầu của ARK không mấy suôn sẻ.

Đó là năm 2014, đầu tư cơ địa đang phổ biến trên Wall Street, các quỹ chỉ số pas sẽ là lựa chọn mới của tất cả các nhà đầu tư lý trí. Thay vì đồng lòng, Chị Gỗ đã mặt dạn chọn đánh cược vào những công ty công nghệ "tiêu tiền nhưng có tương lai": Tesla, chỉnh sửa gen, robot công nghiệp, blockchain.

AUM ban đầu của ARK chưa tới một tỷ đô la, Chị Gỗ tự bỏ tiền ra để duy trì hoạt động. Những người giàu có trên Wall Street nhìn vào danh mục này, phản ứng của họ là miễn cưỡng, cái này mới gọi là đầu tư, đây chỉ là cá cược.

Cô đã làm một điều gần như chưa từng được thấy trên Wall Street: Công khai toàn bộ quá trình nghiên cứu, cập nhật danh mục hàng ngày, bất kỳ ai cũng có thể xem thấy cô đang mua cái gì, tại sao mua. Đội ngũ tạo ra video trên YouTube giải thích từng logic đằng sau mỗi lệnh mua. Trong một ngành dựa vào thông tin không cân xứng như là sinh mạng, đây là một loại sự minh bạch gần như điên rồ.

Từ năm 2014 đến năm 2020, tỷ lệ sinh lời hằng năm của ARKK gần 39%, là hơn ba lần so với S&P 500 cùng kỳ. Nhưng không ai quan tâm, quá nhỏ, thị trường quá ồn ào.

Sự thay đổi thực sự đến từ một thảm họa.

Vào tháng 3 năm 2020, thị trường chứng khoán Mỹ đã suy giảm 34% trong vòng 33 ngày, tạo nên kỷ lục lịch sử về thị trường gấu nhanh nhất. Gần như tất cả các quản lý quỹ đều đang tiến hành cắt giảm, quan sát và cầu nguyện.

Bà Chị Gỗ đã mua thêm hàng ngược dòng, bà ta tăng cường vị thế trong Zoom, Teladoc, Roku, với lý do duy nhất là: Virus sẽ không tiêu diệt công nghệ, chỉ có thể làm tăng tốc độ phát triển của nó.

Bà ấy đã đặt đúng cửa.

ARKK đã tăng 152% trong năm.

Trên Reddit và Twitter, tên của bà đã xuất hiện trong cuộc trò chuyện giữa những người trẻ tuổi không bao giờ đọc tin tài chính, những nhà đầu tư lẻ đã phát hiện ra một điều kỳ diệu: vị thế đầu tư của bà ấy được công khai, họ có thể sao chép trực tiếp, và bà ấy đang thắng lớn.

Đạo đức đã bắt đầu lan rộng. Vào cuối năm 2020, ARKK trở thành quỹ quản lý chủ động lớn nhất thế giới. Đến tháng 2 năm 2021, quỹ ARK đã vượt mốc tổng tài sản 590 tỷ USD, chỉ trong bảy năm, từ không có gì, trở thành 590 tỷ USD.

Bà ta trở thành Nữ Thần Chứng Khoán, phiên bản cực kỳ quyết liệt của Warren Buffett.

Bàn thờ cũng có hạn sử dụng

Vào tháng 2 năm 2021, dòng vốn ròng mỗi ngày của ARKK vượt mức 10 tỷ USD, nhà đầu tư lẻ tăng mạnh ở đỉnh cao, điều này không chỉ là đỉnh điểm của bà, mà còn là tiếng chuông báo tang đầu tiên, sau đó diễn biến chuyển biến nhanh chóng và tiêu cực.

Fed bắt đầu phát tín hiệu tăng lãi suất. Hệ thống thị trường căng thẳng, khi lãi suất tăng, những cổ phiếu tăng trưởng cao dựa vào "dự chi tiêu tương lai" sẽ phải chịu sự tái định giá hủy diệt.

Những công ty trong danh mục đầu tư của ARKK, toàn bộ đều theo mô hình này: hiện tại lỗ, tương lai lãi, định giá được duy trì bởi lòng tin.

Lòng tin, là tài sản yếu nhất.

Từ năm 2021 đến năm 2022, ARKK đã giảm gần 75%.

Zoom từ đỉnh 559 USD giảm xuống còn 70 USD, Teladoc giảm hơn 95% từ đỉnh, Roku giảm mạnh, Unity giảm mạnh...

Các nhà đầu tư bán lẻ từ trước đã từng thả emoji tên lửa trên WallStreetBets, số dư tài khoản của họ đã giảm mạnh một nửa trong một quý, tiêu đề bài đăng từ "ARKK to the moon" đã biến thành "Tôi đã phá sản".

Làn sóng rút vốn đã đến, sự hoảng loạn sẽ tự tăng tốc, dòng vốn rút ra ép buộc cô ấy phải thanh lý cổ phiếu ở mức giá thấp, việc bán này tiếp tục đẩy giảm giá trị tài sản ròng, việc giá trị ròng giảm khiến thêm người rút vốn.

Morningstar sau đó đã tính toán số liệu: trong mười năm đến cuối năm 2023, do một lượng lớn nhà đầu tư bán lẻ gia nhập ở mức giá cao và rời bỏ ở mức giá thấp, tổng cộng dòng quỹ ARK đã phá hủy hơn 140 tỷ USD giá trị cổ đông, con số này đánh giá không phải là giảm giá trị ròng của quỹ mà là số tiền thực tế nhà đầu tư đã thực sự mất do không đúng thời điểm, từ đó ARK đã được đặt với danh hiệu "Gia đình Quỹ phá sản lớn nhất".

Với quỹ lên đến gần 500 tỷ đô vào tháng 3 năm 2026 chỉ còn khoảng 130 tỷ đô.

Phần lớn lý do trên thị trường về sự thất bại của cô ấy dừng ở mức độ tương tự: Lãi suất tăng khiến cổ phiếu tăng trưởng rơi, cô ấy đã đánh cược và thua, chẳng có gì khác.

Vấn đề thực sự ẩn chứa sâu bên trong.

Sử dụng Phương pháp VC để Giao dịch Cấp 2

Triết lý đầu tư của cô ấy không bao giờ là "chọn ra công ty tốt nhất", cô ấy làm theo cách "trong khi đường đua chưa có người chiến thắng, hãy mua toàn bộ đường đua".

Trong lĩnh vực chỉnh sửa gene, cô ấy đồng thời nắm giữ CRISPR Therapeutics, Editas Medicine, Beam Therapeutics, ba công ty đối thủ cạnh tranh lẫn nhau, đặt cược cùng nhau. Trong lĩnh vực lái tự động, cô ấy cầm cùng lúc Tesla, Luminar, Aurora.

Hệ logic này có một cái tên chính thức: đầu tư rủi ro, VC.

Logica của VC là, đầu tư vào 100 công ty, 95 công ty đóng cửa, không sao cả. Chỉ cần trong 5 công ty còn lại có một Airbnb, toàn bộ sổ sách đều là chiến thắng. Tỷ lệ thất bại cao không phải là một sai lầm, mà là một chi phí mà chiến lược phải chịu đựng.

Loại hình tư duy này trở nên tự nhiên ở thị trường cấp 1. Công ty khởi nghiệp không được giao dịch trên thị trường chính thống, không có "đồng thuận thị trường" trong giá cả, chỉ có quyết định của bạn về tương lai. Sự mất mát từ những người thất bại bị khóa trong sổ sách, không ảnh hưởng đến các vị trí khác, chẳng ảnh hưởng đến tính thanh khoản hàng ngày của bạn.

Cathie Wood đã chuyển toàn bộ logic này một cách nguyên vẹn vào thị trường phụ.Vấn đề là, thị trường phụ có một yếu tố mà không tồn tại trong thế giới VC: giá cả định giá thời gian thực.

Mỗi cổ phiếu bạn mua, giá cả đã bao gồm sự đánh giá tập thể của thị trường về tương lai của nó. Teladoc đã vượt mức vốn hóa 400 tỷ USD vào đỉnh điểm, không phải vì nó đã kiếm được 400 tỷ, mà vì vô số người tin rằng nó sẽ kiếm được trong tương lai. Khi niềm tin này bắt đầu lung lay, 400 tỷ sẽ biến mất chỉ trong vài quý. Mất này là thực tế, hiện hữu ngay lập tức, không có bất kỳ cổ phiếu "tăng 100 lần" nào có thể lấp đầy lỗ hổng này.

Người thua cuộc trong VC không được ghi vào bảng lỗ nặng, người thua cuộc trong thị trường phụ, mỗi ngày theo dõi tài sản ròng của bạn giảm.

Đây là hai trò chơi hoàn toàn khác nhau, cô ấy đã mang kịch bản VC, bước vào sàn đấu của thị trường phụ.

Vậy tại sao cô ấy đã chiến thắng trong năm 2020?

Bởi vì năm 2020 là một cửa sổ đặc biệt hiếm có trong lịch sử nhân loại. Trong giai đoạn cửa sổ đó, logic VC tạm thời đã hoạt động trong thị trường phụ.

Khôi phục điều kiện vào thời điểm đó: Cục Dự trữ Liên bang đã đẩy lãi suất về không, tất cả dòng tiền tương lai đã được chiết khấu trở nên khổng lồ, tài sản rủi ro cao đã được đẩy lên một cách có hệ thống; đại dịch đã buộc cuộc sống con người chuyển sang trực tuyến, nhu cầu của Zoom và Teladoc từ "tùy chọn" đã chuyển thành "hàng hóa thiết yếu" qua một đêm; và điều quan trọng nhất, vào thời điểm đó, người chiến thắng của kỷ nguyên trí tuệ nhân tạo, kỷ nguyên chỉnh sửa gen, và kỷ nguyên tự lái, vẫn chưa hiện lên bề mặt.

Không ai biết rằng NVIDIA sẽ trở thành người chiến thắng lớn của kỷ nguyên trí tuệ nhân tạo. Sự không chắc chắn này, chính là môi trường sống còn của chiến lược lướt sóng kiểu VC. Khi không có người chiến thắng trên đường đua, đặt cược phân tán trên toàn bộ đường đua là hợp lý, ngay cả trong thị trường phụ.

Cathie Wood đã chiến thắng. Lý do chiến thắng là vì "lúc này không có câu trả lời", chứ không phải vì "cô ấy đã tìm ra câu trả lời".

Gần giống như bản kết quả của một bài thi hạn chế thời gian. Khi kết thúc bài thi, tờ giấy thi bị thu hồi. Nhưng cô ấy tin rằng, chiến lược này là một khám phá đầy biến đổi về đầu tư, càng lớn cằn cỗi, câu chuyện càng trở nên lớn tiếng.

Trào lưu châm biếm nhất

Đây là phần đáng tiếc nhất của câu chuyện này, cũng là yếu tố thực sự quan trọng để hiểu vận mệnh của Cathie Wood.

Kỷ nguyên trí tuệ nhân tạo đã đến, vốn hóa thị trường của NVIDIA đã vượt mức nghìn tỷ USD, sau đó hai nghìn tỷ, sau đó ba nghìn tỷ.Điều này chính là tương lai mà Cathie Wood đã đưa ra dự báo suốt những năm qua, AI sẽ định hình mọi thứ.

Vào đầu năm 2023, ChatGPT bùng nổ toàn cầu, mỗi công ty công nghệ đều đang tìm mua GPU một cách điên cuồng, Cathie Wood đứng trước ống kính truyền hình và cô ấy nói:「Chúng tôi đã nghiên cứu về trí tuệ nhân tạo từ năm 2014.」

ARK thực sự là một trong những tổ chức đầu tiên có tầm nhìn hệ thống về AI. Các báo cáo Big Ideas họ phát hành liên tục ghi chép về cách mà AI sẽ thay đổi thế giới. Trên dòng thời gian, cô ấy là người tiên phong.

Nhưng người tiên phong không phải là người chiến thắng lớn.

Vì cách thể hiện thời đại AI, hoàn cảnh mà logic vốn đầu tư mạo hiểm cần là ngược lại hoàn toàn. Logic của vốn đầu tư cần sự phân bổ của người chiến thắng, cần sự hỗn loạn trên thị trường, cần không ai biết đáp án. Thị trường năm 2020 đã đáp ứng các điều kiện này, nhưng làn sóng AI sau năm 2023 không phải như vậy.

Cách thể hiện của nó là người chiến thắng hết mình.

NVIDIA áp đảo sức mạnh tính toán, một công ty đã thâu tóm hầu hết lợi nhuận vượt trội ở tầng cơ sở của AI. Microsoft, nhờ đặt cược vào OpenAI, đã khóa chặt cửa vào ứng dụng. Meta, Google, Amazon nhờ vào hào cảnh sinh thái của mình đã chia nhau phần còn lại. Lợi nhuận vượt trội tập trung cao vào những cái tên này, và những cái tên này, đều là các công ty lớn cổ phiếu lớn.

Vào năm 2023, cổ phiếu NVIDIA tăng 239%. 「Bảy Viên Ngọc」, bảy gã khổng lồ trên thị trường Mỹ đã đóng góp phần lớn sự tăng trưởng của chỉ số S&P 500 trong cả năm.

Điều này chính là điều mà Cathie Wood không thể đạt được, chính xác hơn, cô ấy đã từ bỏ tự nguyện.

Trên thực tế, ARK là một trong những nhà đầu tư tư bản đầu tiên của NVIDIA. Năm 2014, khi NVIDIA vẫn được thị trường coi là một 「công ty card đồ họa cho game」, Wood đã bắt đầu tích lũy cổ phiếu, nếu cô ấy vẫn giữ, đây đã phải là cú giao dịch vĩ đại nhất trong lịch sử ARK.

Cô ấy đã không giữ chặt cổ phiếu.

Vào cuối năm 2022, khi giá cổ phiếu NVIDIA giảm mạnh do sụp đổ của ngành khai thác tiền điện tử và lo lắng về chu kỳ, ARK bắt đầu bán cổ phiếu mạnh mẽ. Tháng 1 năm 2023, quỹ mẹ ARKK đã bán hết cổ phiếu NVIDIA. Các vị trí còn lại trong vài quỹ khác cũng đã bị giảm trong suốt một năm sau đó. Lý do của Wood là: NVIDIA là 「một cổ phiếu rất theo chu kỳ」, ARK cần chuyển tiền vào các mục tiêu AI mang tính 「đảo lộn」 hơn.

Sau đó, ChatGPT đã làm bùng nổ cả thế giới. NVIDIA tăng từ mức giá mà cô bán ra cho đến giá trị thị trường 1 nghìn tỷ đô la, 2 nghìn tỷ đô la, 3 nghìn tỷ đô la. Theo tính toán của Business Insider, việc bán ra sớm NVIDIA đã khiến ARK lỡ cơ hội hơn 12 tỷ đô la trở lại.

Phương pháp luận toàn bộ của cô ấy là " Không chọn người chiến thắng, mà hãy mua cả một lộ trình". Nhưng NVIDIA đã từng nằm trong tay cô, cô ấy đã chọn ra người chiến thắng, sau đó vì phương pháp luận của chính mình, cô ấy đã tự tay bán người chiến thắng đó, đổi lấy một đống các công ty vốn hạn chế "có thể hưởng lợi từ trí tuệ nhân tạo". UiPath, Twilio, Unity, chúng thực sự liên quan đến trí tuệ nhân tạo, giống như dòng suối thực sự liên kết với biển cả. Nhưng khi dòng vốn đổ mạnh vào NVIDIA và Microsoft, dòng suối không thể chia nhận được nước.

Cùng lúc đó, những công ty "cổ đông mạo hiểm" trong "hạng mục VC" bắt đầu lộ diện. Teladoc giảm giá 98%, công ty này được xem là "tương lai của y tế từ xa" trong thời kỳ cửa sổ dịch bệnh, nhưng sau khi cửa sổ đóng lại, thị trường nhận ra rằng công ty này không có vị thế độc quyền, không có khả năng sinh lời, giá cổ phiếu hiện tại không đến 5 đô la, chỉ còn lại một định giá ngày càng đau lòng. Zoom trở về một góc bị lãng quên, trở thành ví dụ điển hình nhất dưới danh từ "Cổ phiếu hưởng lợi từ dịch bệnh", Roku giảm giá từ đỉnh điểm hơn 80%.

Trên sổ sách VC, điều này được gọi là "Tổn thất dự kiến", trên thị trường cấp hai, điều này được gọi là "Vốn của bạn thôi".

Vào cuối năm 2025, ARK đã mua lại NVIDIA khi giá cổ phiếu giảm. Đến cuối tháng 3 năm 2026, cô ấy đã bán đi, trong hai ngày đã bán hơn 21 nghìn cổ phiếu, trị giá khoảng 37 triệu đô la. Mua rồi bán, bán rồi mua. NVIDIA trong tay cô luôn là một "giao dịch", chứ không phải là một "niềm tin". Nhưng trớ trêu thay, thời đại trí tuệ nhân tạo đã đánh dấu cho cổ phiếu này, lại chính là một dải giá cần có niềm tin mới có thể giữ vững.

Đó chính là sự trào phúng tàn nhẫn nhất: cô ấy là một trong những tín đồ đầu tiên của NVIDIA, cô ấy đã dự đoán chính xác một tương lai. Sau đó vào trước đêm của tương lai đó, cô ấy đã tự mình hủy bỏ vé tàu, lí do là "Cổ phiếu này quá chu kỳ, tôi muốn chuyển sang một chiếc tàu mang tính đột phá hơn".

Kẻ Săn trở thành Con mồi

Còn một điều khiến tình hình không thể quay lại.

Các VC thực sự có thể mua bán mà không ai biết, cũng có thể rút lui mà không ai để ý từng giao dịch. Nhưng ARK là một ETF mở cửa, tự doanh sách cổ phiếu hàng ngày, mỗi giao dịch bán ra là một tín hiệu công khai thời gian thực. Khi cô ấy nắm giữ hơn 10%, thậm chí 20% vốn hóa thị trường của một công ty vốn hạn chế, cô ấy không thể mua vào một cách tinh vi, cũng không thể rời đi một cách tinh vi, thị trường đang theo dõi mỗi nước đi của cô ấy, chạy trước.

Với quy mô gần 500 tỷ USD, cô ấy đã từ một kẻ săn đến một con mồi.

Sức mạnh của một VC đến từ sự nhỏ nhắn và nhanh nhẹn, từ việc hoàn thành việc triển khai một cách im lặng trước khi thị trường hình thành đồng thuận. Khi bạn đặt logic của một VC vào một quỹ mở gần 500 tỷ USD, bạn cùng lúc đã mất hai vũ khí cốt lõi nhất của VC: tính kín đáo và linh hoạt.

Hơn nữa, bức tranh nổi tiếng của cô ấy đã trở thành còng số ở cổ của cô ấy, tạm gọi là "nghiện đồng thuận ngược".

Thành công đầu tiên của Wood đến hoàn toàn từ sự đối ngược với đồng thuận. Không ai tin vào cô ấy vào năm 2014, cô ấy đã chiến thắng. Vào năm 2020 khi mọi người hoảng loạn, cô ấy đã mua thêm, và lại chiến thắng. Mỗi lần "thị trường nghĩ tôi đã sai nhưng cuối cùng tôi đúng", đều củng cố một vòng lặp niềm tin duy nhất: đồng thuận là sai, tôi là đúng.

Vòng lặp này là siêu năng lực trong thời kỳ tăng và là lời nguyền trong thời kỳ giảm.

Vào năm 2022-2023, đồng thuận thị trường là cổ phiếu lớn, tính chắc chắn của lợi nhuận, Nvidia, dòng tiền, lần này, ngẫu nhiên, đồng thuận đúng. Nhưng cô ấy đã mất khả năng tâm lý chấp nhận "lần này đồng thuận không sai" sau tám năm tích lũy tích cực.

Vấn đề là, "nghịch đồng thuận" này không chỉ là chiến lược đầu tư của cô ấy, mà còn là danh tính công khai của cô ấy. Báo cáo Ý tưởng Lớn, phát sóng trực tiếp trên YouTube, dự đoán trên Twitter, khách hàng thường xuyên của CNBC, cô ấy đã biến mình từ "người quản lý tiền" thành "người bán câu chuyện".

Câu chuyện thu hút vốn, vốn tăng giữ chỗ, giữ chỗ xác nhận câu chuyện, chu trình tăng tốc. Chiếc bánh xe này trong thời kỳ tăng khiến cô ấy trở thành nữ thần, trong thời kỳ giảm khiến cô ấy bị đóng cọc.

Vì một khi bạn xây dựng thương hiệu dựa trên "nghịch đồng thuận", bạn sẽ không bao giờ ôm đồng thuận nữa.

Bán ra một cổ phiếu "đổi mới lật đổ", thị trường sẽ nói "cô ấy không còn tin nữa"; mua vào một cổ phiếu lớn, người hâm mộ sẽ nói "cô ấy đã thay đổi". Câu chuyện đã trở thành còng tay vàng. Điều này giải thích tại sao cô ấy liên tục mua bán Nvidia, mua là để nhảy vào sóng tăng giá, bán ra là để duy trì bức tranh cá nhân. Cô ấy không thể giữ Nvidia thực sự, vì Nvidia là "đồng thuận", trong khi toàn bộ thương hiệu của cô ấy dựa trên "nghịch đồng thuận". Logic thương hiệu và logic đầu tư đã có xung đột chết người trên cổ phiếu này.

Công cụ cô ấy nổi tiếng đã bị phá hủy vào thời điểm thành công nhất của cô ấy.

Kết

Đầu năm 2026, Wood đã thực hiện một hành động quen thuộc.

Cô ấy đã giảm lượng cổ phiếu Roku và Shopify mạnh, đẩy vốn vào lĩnh vực chỉnh sửa gen.

ARKK và ARKG đã mua gần 20.000 cổ phiếu của Beam Therapeutics cộng lại, tăng cổ phiếu của Intellia Therapeutics thêm 23.000 cổ phiếu, và mua 420.000 cổ phiếu của Pacific Biosciences cho thiết bị trình tự học, 100.000 cổ phiếu của Twist Bioscience cho tổng hợp ADN. Từ gen trị liệu, công cụ trình tự học đến nền tảng tổng hợp ADN, ARKK đã gần như định hình toàn bộ chuỗi cung ứng của lĩnh vực mới này.

Một công thức quen thuộc, khi chưa có người chiến thắng trong cuộc đua, hãy mua toàn bộ cuộc đua.

Luôn luôn đặt cược trên thị trường cấp tiền tư vấn.

Cô ấy không nhầm lẫn về tương lai. Chỉnh sửa gen thực sự có thể là công nghệ thay đổi số phận của con người tiếp theo. Trí tuệ nhân tạo thật sự đã thay đổi thế giới, giống như những gì cô ấy đã nói vào năm 2014, một phần đang được thực hiện theo một cách nào đó.

Chỉ có điều đoán đúng và thực sự kiếm được tiền giữa chúng, có một khoảng cách xa xôi, cái tên của khoảng cách đó, đôi khi được gọi là thời điểm, đôi khi được gọi là cấu trúc, đôi khi được gọi là tính cách.

Liên kết gốc

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:

Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats

Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia