Người sáng lập Bankless: Tại sao chúng tôi nghĩ Tracer DAO là tương lai của công cụ phái sinh?

Tiêu đề gốc: " Tracer DAO: Tương lai của chứng khoán phái sinh》

Tác giả gốc: Ryan Sean Adams và David Hoffman, Không có ngân hàng

Bản tổng hợp gốc: 0xBread, Deep Wave TechFlow

Bản thân tôi (Ryan Sean Adams) và David Hoffman đã quyết định tham gia Tracer với tư cách là cố vấn dài hạn vào tháng 9 năm ngoái và đã làm việc với nhóm kể từ đó. Chúng tôi tin rằng Tracer đại diện cho tương lai của công cụ phái sinh—không chỉ tương lai của công cụ phái sinh cho DeFi mà còn là tương lai của công cụ phái sinh cho mọi thứ.

Trước tiên hãy nói về lý do. Tiền điện tử rất hỗn loạn và giá của nó liên tục thay đổi, đôi khi rất mạnh mẽ! Ngay cả Bitcoin, tài sản lớn nhất và có tính thanh khoản cao nhất trong ngành theo vốn hóa thị trường, cũng có xu hướng dao động nhanh chóng 10% và mức độ dao động này sẽ tăng lên khi đường cong rủi ro đối với tài sản tiền điện tử dịch chuyển xuống dưới.

Sự biến động là cần thiết để các hệ thống tiền điện tử có khả năng thích ứng và cải thiện nghịch cảnh, nhưng nó cũng có thể làm nản lòng những người đang tìm kiếm sự ổn định lâu dài Gặp phải tình thế tiến thoái lưỡng nan. Cho đến khi mọi tài sản và mọi người tham gia có thể đạt được sự ổn định, Metaverse sẽ chưa sẵn sàng mở cửa cho công chúng.

Sự ổn định là cách chúng tôi đưa thế giới vào Metaverse. Chúng ta không thể quên thế giới thực. Trong khi cơ sở hạ tầng tài chính của chúng ta có thể làm cho tiền điện tử ổn định hơn, “thế giới thực” đang trở nên hỗn loạn hơn—các công ty công nghệ ở Thung lũng Silicon gây ảnh hưởng đến các cuộc bầu cử; Thế giới ngày nay cần sự ổn định hơn bao giờ hết. Nhưng điều gì sẽ xảy ra nếu tiền điện tử có thể xuất khẩu sự ổn định sang thế giới thực?

Trong nhiều thế kỷ, các sản phẩm tài chính như công cụ phái sinh đã giúp nhân loại đạt được sự ổn định. Các nhà giao dịch có thể sử dụng hợp đồng tương lai và quyền chọn để phòng ngừa rủi ro tiếp xúc với thị trường hàng hóa địa phương và khuyến khích các công ty suy nghĩ lâu dài. Tuy nhiên, mức độ bao phủ của các công cụ phái sinh này vẫn chưa chạm tới tài sản dài hạn.

Quản lý rủi ro luôn là điều xa xỉ đối với một số ít người. Và chúng ta có thể cung cấp quản lý rủi ro cho đại chúng. Chúng ta có thể giảm chi phí của các hợp đồng tài chính thông qua DeFi và ngay cả những tài sản dài hạn trong siêu thị và đời thực cũng có thể thu được các công cụ phái sinh một cách dễ dàng, rẻ và dồi dào. Điều này có nghĩa là thị trường tự do và các sản phẩm quản lý rủi ro chi phí thấp có sẵn cho tất cả mọi người. Đây là cách Tracer nhìn thấy tương lai.

Ở đâu cần sự ổn định thì Tracer ở đó.

Tracer là gì?

Tracer là một siêu giao thức dành cho các sản phẩm phái sinh. Nó cho phép mọi người có được các công cụ tài chính phái sinh mà không gặp trở ngại bằng cách triển khai chúng dưới dạng Token mới. Nó có thể dài gấp 3 lần đối với BTC bằng cách đúc Token và cũng có thể ngắn gấp 3 lần đối với Euro bằng cách đúc Token.

Bằng cách sử dụng hợp đồng nhà máy của Tracer, mọi mức giá hoặc dữ liệu đều có thể được chuyển thành sản phẩm quyền chọn, hợp đồng hoán đổi hoặc hợp đồng tương lai. Các bước cụ thể là: kết nối với Oracle ( oracle). tạo ra một dẫn xuất. Tracer không yêu cầu phê duyệt, đây là một cải tiến đáng kể so với các thiết kế phái sinh hiện có. Bất kỳ ai cũng có thể tạo sản phẩm phái sinh trên Tracer. So với các giao thức cho vay DeFi khác, Tracer giống với Rari hơn và ít giống với Hợp chất hơn.

Ví dụ: Rari là tập hợp siêu của Hợp chất, một phiên bản của ứng dụng cho vay chỉ cung cấp tài sản thế chấp được phê duyệt cho 7 tài sản. Rari có thể triển khai "nhóm cầu chì" mà không được phép. Nhóm Fuse cũng là một thị trường cho vay, nhưng những người triển khai nó có thể nhập bất kỳ tài sản nào họ cung cấp và vay, cũng như lãi suất. Đây chỉ là một ví dụ về cách bạn có thể tạo lại thị trường cho vay của Hợp chất với nhóm cầu chì của Rari, nơi có khả năng vô tận cho các bộ tham số.

Uniswap cho các công cụ phái sinh

Cho phép các tài sản dài hạn có quyền truy cập tức thì, ngay trong ngày Tính thanh khoản là một trong những bí quyết thành công của Uniswap. Trước đây, các giao dịch Token cần có sự chấp thuận từ các nhà điều hành nền tảng giao dịch tập trung, trong khi hợp đồng của Uniswap cho phép mọi người trao đổi bất kỳ Token nào giữa họ.

Tracer áp dụng mẫu thiết kế tương tự như Uniswap và trở thành siêu hợp đồng của bất kỳ hợp đồng phái sinh nào bằng cách sử dụng hợp đồng nhà máy. Bạn có thể xây dựng nền tảng giao dịch hoán đổi vĩnh viễn tương tự như dYdX trên Tracer hoặc bạn có thể xây dựng giao thức tùy chọn tương tự như Opyn trên Tracer. Hợp đồng nhà máy cho phép triển khai thị trường cố định mà không cần phê duyệt cho bất kỳ tài sản nào. Bất kỳ nhu cầu nào bạn có đối với thị trường phái sinh, bạn đều có thể tạo nó bằng Tracer.

DeFi mở ra sự ổn định dân chủ cho thế giới. Bất kỳ người dùng DeFi nào cũng có thể xây dựng một thị trường tài chính mở và miễn phí chứa bất kỳ tài sản nào. Khi số lượng tài sản trong Metaverse tăng từ hàng nghìn lên hàng triệu đến hàng tỷ, việc loại bỏ tất cả các phê duyệt để triển khai thị trường mới càng trở nên quan trọng hơn. Đây là cách tài chính tiếp tục mở rộng quy mô để đáp ứng nhu cầu của metaverse. Tất cả điều này đạt được thông qua hợp đồng nhà máy. Hãy thảo luận về những điều này tiếp theo.

Sự kỳ diệu của hợp đồng nhà máy

Hợp đồng nhà máy là sản phẩm chính của Tracer, bao gồm cả thị trường phái sinh Standardized. mẫu. Người dùng có thể nhập các tham số tùy chỉnh cho thị trường của họ và triển khai chúng trực tiếp vào blockchain trong nhà máy.

Tương tự như hợp đồng nhà máy của Uniswap, hợp đồng của Tracer không yêu cầu phê duyệt, vì vậy mọi người đều có thể khởi động bất kỳ thị trường nào xung quanh bất kỳ tài sản nào. Tracer được quản lý không phải thông qua quy trình phê duyệt cho từng thị trường riêng lẻ mà thông qua quy trình phê duyệt cho các hợp đồng nhà máy riêng lẻ. Những thay đổi đối với hợp đồng nhà máy hiện có, những bổ sung mới được quản lý bởi Tracer DAO, đảm bảo tính bảo mật mạnh nhất và chất lượng cao nhất của các mẫu thị trường mà mọi người có thể triển khai.

Nhà tiên tri an toàn đến mức nào?  

Mặc dù Tracer hỗ trợ tạo thị trường cho phản hồi dữ liệu do bất kỳ nhà tiên tri nào cung cấp nhưng các hợp đồng này có thể không an toàn. Trước đây, mọi người khó có thể xem xét kỹ lưỡng hiệu suất và tính bảo mật của các oracle, vì vậy việc thao túng giá đã gây ra vấn đề lớn cho DeFi. Và sự tích hợp của Tracer với Reputation DAO cho phép người dùng kiểm tra và xác minh tính bảo mật dữ liệu của mọi hợp đồng họ sử dụng. Người tham gia có thể truy cập dữ liệu được thị trường của họ sử dụng thông qua tiện ích “xem nguồn” của Reputation.link. Tracer cũng ra mắt ứng dụng sát thủ đầu tiên, ứng dụng này sẽ được cải tiến khi ra mắt Tracer v2.

Perpetual Pools là ứng dụng tuyệt vời đầu tiên

Tracer là ứng dụng đầu tiên giới thiệu giao thức Token DeFi làm biến đổi Quỹ vĩnh viễn (nhóm vốn vĩnh viễn). Quỹ vĩnh viễn là một phương pháp đơn giản để tạo ERC20 có đòn bẩy, đây là mã thông báo có đòn bẩy không hết hạn và không thể thanh lý. Nó tương đương với việc thêm Mã thông báo ETH dài gấp 3 lần vào ví của bạn... và giữ nó. Token hóa có nghĩa là các vị trí đòn bẩy có thể được sử dụng làm tiền tệ “gạch Lego” trong DeFi. Điều này mang lại cho người dùng Quỹ vĩnh viễn nhiều tự do hơn và nhiều lựa chọn hơn cho số vốn của họ, đồng thời cho phép các nhà xây dựng khác tạo ra các sản phẩm trên Quỹ vĩnh viễn được mã hóa.

Các sản phẩm Tracer sắp ra mắt

Hoán đổi Perp: Thị trường hoán đổi trên chuỗi hỗ trợ triển khai các thị trường mới mà không cần phê duyệt.

Tùy chọn: Thị trường quyền chọn trực tuyến được sử dụng để loại bỏ rủi ro giảm giá của tài sản kỹ thuật số. Bạn có thể sử dụng nó để khóa tài sản trong trò chơi và tham gia một trận chiến hoành tráng kéo dài hàng tuần hoặc bạn có thể sử dụng nó để quản lý rủi ro giảm giá và tiếp tục tận hưởng khoảng thời gian vui vẻ.

Hoán đổi lãi suất: Khóa lãi suất cho toàn bộ hợp đồng cho vay, khiến nó trở nên phi tập trung hơn.

Hợp đồng tương lai: Thị trường giao hàng thực tế và tiền mặt của nhà sản xuất để quản lý rủi ro đối với tài sản trên chuỗi và ngoài chuỗi.

Sản phẩm có cấu trúc: Kiếm lợi nhuận bằng cách thực hiện các chiến lược giao dịch chuyên nghiệp thông qua kho tiền dễ dàng truy cập.

Mọi người có thể sử dụng Tracer như thế nào?

Tăng tiện ích cho mã thông báo của bạn

Bạn có sở hữu một túi mã thông báo quản trị và Muốn sử dụng nó để tăng thêm tiện ích cho tài sản của bạn? Sử dụng ERC20 của bạn, nó có thể đánh giá hiệu suất của bất kỳ mã thông báo nào khác, ngay cả các tài sản không phải tiền điện tử.

Đặt cược vào Cryptopunk mà không cần mua

Muốn có Cryptopunk nhưng không đủ tiền mua ? Khóa tiền tiết kiệm của bạn trong một thị trường theo dõi giá trị của Cryptopunk để giá trị của Cryptopunk không bị mất đi khỏi bạn. Đây chỉ là một số cách mọi người sử dụng Tracer. Chúng tôi dự đoán rằng những ứng dụng thú vị nhất của Tracer trong tương lai vẫn chưa được hình dung.

Giảm phí gas

Mạng Oracle (chẳng hạn như Chainlink) cung cấp nguồn dữ liệu cho hệ thống thông minh Tất cả đều cần sử dụng ETH để trả phí khai thác và thúc đẩy nền kinh tế DeFi Bạn sử dụng Tracer để phòng ngừa rủi ro do phí khai thác gây ra.

Dài như ETH Maxi

Bạn có nghĩ Ethereum sẽ tiếp tục chiếm ưu thế không, Alt Will L1 lý thuyết blockchain mô-đun không tồn tại? Nếu bạn muốn duy trì mức đòn bẩy dài hạn, tránh rủi ro thanh lý và tối đa hóa lượt xem ETH Maxi của mình, bạn nên sử dụng Tracer.

Bảo hiểm rủi ro cho thị trường bất động sản

Bất động sản token hóa sẽ không được hiện thực hóa trong một thời gian dài , trong khi việc tạo ra thị trường tổng hợp bằng cách sử dụng các lời tiên đoán về giá sẽ dễ dàng hơn nhiều. (Sau đây là ví dụ)

· Manhattan dài, Brooklyn ngắn.

· Đi dài căn hộ 2 phòng ngủ và phòng đơn ngắn.

· Kéo dài bờ biển phía Tây và rút ngắn bờ biển phía Đông.

Metaverse Taxi Huy chương

Bạn đã dành vài năm tiết kiệm đủ tiền để mua một chiếc chưa? Một vật phẩm trò chơi siêu mạnh và sau đó sử dụng nó để tạo thu nhập cho chính bạn trong metaverse? Với Tracer, bạn có thể phòng ngừa rủi ro vật phẩm mất giá trị theo thời gian. Làm cho tài sản trong trò chơi của bạn hoạt động hiệu quả đồng thời đảm bảo bạn không lãng phí thời gian khi tài sản của bạn mất giá.

Cơ hội là gì?

Đây chắc chắn là một cơ hội rất lớn. Thị trường phái sinh dự kiến sẽ có giá trị hơn 1 nghìn tỷ USD, và một số nhà phân tích cho rằng nó có thể gấp ít nhất 10 lần quy mô GDP toàn cầu. Theo thời gian, nó sẽ di chuyển sang DeFi. Tuy nhiên, DeFi trước tiên sẽ nắm bắt thị trường phái sinh Metaverse đang phát triển nhanh chóng. Tiềm năng của Metaverse lớn đến mức một số người chơi lớn nhất trong lĩnh vực tài chính truyền thống đã đưa ra ước tính sơ bộ về nó.

Morgan Stanley và Goldman Sachs dự đoán rằng TAM kỹ thuật số sẽ mở rộng 10-15% trong 20 năm tới, nắm bắt cơ hội Metaverse trong phạm vi 8 nghìn tỷ USD Inside. Chúng tôi hy vọng tài sản phái sinh sẽ có giá trị ít nhất gấp 10 lần tổng quy mô tài sản của Metaverse. Metaverse sẽ gây ra sự bùng nổ tài sản "kiểu Cambri" trên toàn thế giới và nhiều tài sản trong số này sẽ cần các sản phẩm và dịch vụ ổn định để được nhiều người chấp nhận hơn. Thông qua hợp đồng nhà máy của TracerDAO, Tracer có khả năng giúp mọi người duyệt và định cư trong Metaverse dễ dàng hơn.

Ổn định metaverse có nghĩa là ổn định toàn thế giới

Sứ mệnh của Tracer là phục vụ mọi người trong thế giới Hàng hóa thế giới cung cấp các hợp đồng tài chính mạnh mẽ và an toàn. Ở đâu có nhu cầu ổn định là ở đó có Tracer. Metaverse có thể tăng số lượng sản phẩm liên quan đến thị trường, gây ra “sự bùng nổ kỷ Cambri”. Không chỉ vậy, hàng hóa xuất hiện trong metaverse có thể còn hỗn loạn hơn so với hàng hóa trên thị trường thế giới thực. Metaverse là nơi chứng minh hoàn hảo để Tracer trau dồi và củng cố các hợp đồng của mình. Công việc tạo ra thị trường mạnh mẽ cho các mặt hàng có liên quan đến toàn cầu đòi hỏi phải kiểm tra sức chịu đựng và sự biến động cực độ của nhiều tài sản kỹ thuật số kém thanh khoản là một bài kiểm tra sức chịu đựng hoàn hảo.

Tracer ổn định metaverse trước tiên, sau đó là toàn bộ thế giới.

Nguồn gốc

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:

Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats

Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia