FTX, đã hoàn thành khoản tài trợ 900 triệu đô la Mỹ, có tham vọng vượt ra ngoài việc chỉ là một nền tảng giao dịch tiền điện tử

Tiêu đề gốc: "Giải thích về khoản tài trợ 900 triệu đô la Mỹ của FTX: thoát khỏi vòng tròn, chuyển từ một sàn giao dịch thành một gã khổng lồ tài chính"

Tác giả gốc: Shenchao TechFlow

Vào ngày 21 tháng 7, nền tảng giao dịch mã hóa FTX đã thông báo hoàn thành vòng tài trợ Series B trị giá 900 triệu USD, bao gồm Sequoia Capital, SoftBank, Ribbit Capital, Paul Tudor· Hơn 60 nhà đầu tư bao gồm Jones Family Office, Coinbase Ventures, Sino Global Capital và Paradigm đã tham gia đầu tư, với mức định giá sau đầu tư lên tới 18 tỷ USD, kỷ lục tài trợ lớn nhất trong một công ty khởi nghiệp.

Theo cuộc phỏng vấn với Changpeng Zhao của Forbes, Binance không còn nắm giữ cổ phần tại FTX.

Chính thức thành lập vào tháng 5 năm 2019, FTX mất hơn 2 năm để hoàn thành bước nhảy vọt từ 0 lên 18 tỷ đô la Mỹ, sau khi huy động được 900 triệu USD, FTX sẽ đi về đâu tiếp theo? Tại sao Binance không còn nắm giữ cổ phần của FTX?

Mọi thứ đều nhằm phá vỡ vòng tròn

Tiền điện tử thế giới rất phức tạp Nhỏ, thế giới tài chính rất lớn.

Khi Sam Bankman-Fried (SBF), người có kiến thức nền tảng về MIT và Phố Wall, bước chân vào lĩnh vực nền tảng giao dịch, nó có thể có nghĩa là Điều này đánh dấu sự khởi đầu cuộc tấn công của giới thượng lưu Phố Wall nhằm giảm kích thước của vòng tròn tiền tệ truyền thống.

Năm 2019, nhiều nền tảng giao dịch tiền điện tử vẫn lo ngại về việc nên đưa vào loại tiền thay thế/đồng tiền mẫu nào và FTX có bắt đầu, chúng tôi đã chọn một con đường khác và dựa vào sự đổi mới sản phẩm để thúc đẩy thị trường.

Các hợp đồng chỉ số neo giữ một rổ token (Chỉ số Altcoin, Chỉ số Shenlong (Dự án Trung Quốc), v.v.), Tes The việc giới thiệu các sản phẩm dự đoán như token chứng khoán, token đòn bẩy, token chỉ số và cuộc bầu cử Hoa Kỳ... đã cho phép FTX thoát khỏi đường đua cạnh tranh rất đồng nhất và dấn thân vào con đường dựa vào phái sinh để thoát ra khỏi vòng luẩn quẩn.

Ngoài ra, về mặt tiếp thị và quảng bá, FTX đã tích cực tài trợ và đặt tên cho NBA Miami Heat Arena, đội LOL TSM, Major League Baseball (MLB) tiếp tục mở rộng ranh giới của tiền điện tử và cố gắng thu hút nhiều nhà đầu tư hơn.

Mọi thứ mà FTX làm dường như là thoát ra khỏi vòng tròn rộng hơn và thâm nhập vào một thị trường lớn hơn, và khoản tài trợ này cũng không ngoại lệ .

Trong các cuộc phỏng vấn với Bloomberg và Forbes, SBF đã làm rõ hai mục đích của khoản tài trợ này:

(1) Tìm đồng minh chiến lược để giúp FTX phát triển và thiết lập quan hệ đối tác với các nhà đầu tư;

(2) Có nhiều vốn M&A hơn, có thể là các công ty không phải tiền điện tử, cửa hàng giao dịch, nền tảng NFT... Việc mua lại có thể là giao dịch trên thị trường tư nhân và công ty được định giá. Phạm vi là khá linh hoạt, với các mục tiêu tiềm năng từ 5 triệu USD đến 1 tỷ USD.

Có thể thấy trước rằng FTX sẽ trở thành tiền điện tử trong thế giới Là một người mua lớn, vào năm 2020, FTX đã mua lại ứng dụng quản lý danh mục đầu tư tiền điện tử Blockfolio với giá 150 triệu USD.

FTX trong tương lai sẽ không chỉ là một nền tảng giao dịch tiền điện tử mà còn là một tập đoàn tài chính với nền tảng giao dịch là hoạt động kinh doanh cơ bản ... Hơi giống với Coinbase.

Khi nhiều nhà đầu tư cổ phiếu đổ vào, làm thế nào để thoát ra trở thành một cân nhắc thực tế và việc niêm yết FTX sẽ trở thành một điều được mong đợi Tùy chọn.

Trong một cuộc phỏng vấn với The Information vào tháng 7, SBF tuyên bố rằng họ sẽ xem xét việc niêm yết FTX và muốn niêm yết trực tiếp hơn. Ngoài ra, SBF cũng tiết lộ một thông tin dữ liệu quan trọng, "Chúng tôi là nền tảng lớn thứ ba trên thế giới, với khối lượng giao dịch hàng ngày là 10 tỷ USD. Năm ngoái, giao dịch của chúng tôi khối lượng tăng thêm 30 lần."

Với sự gia tăng nhanh chóng của FTX, bối cảnh nền tảng giao dịch hàng đầu đã bắt đầu cải tổ.

Binance rút khỏi khoản đầu tư vốn vào FTX

Cùng với tin tức về tài chính của FTX, Binance đã rút khỏi Hoàn toàn thoát khỏi FTX đầu tư vốn cổ phần.

Theo Forbes, người sáng lập Binance Changpeng Zhao (CZ) cho biết công ty gần đây đã từ bỏ cổ phần của mình tại FTX.

"Chúng tôi đã thấy sự phát triển to lớn từ họ và chúng tôi rất hài lòng với điều đó, nhưng chúng tôi hoàn toàn không tham gia ." CZ giải thích việc thoái vốn như một phần của chu kỳ đầu tư thông thường và cho biết "chúng tôi vẫn là bạn bè, nhưng chúng tôi không còn có bất kỳ mối quan hệ cổ phần nào nữa."

Vào tháng 12 năm 2019, Binance đã thực hiện khoản đầu tư chiến lược không được tiết lộ vào FTX.

Tại sao Binance lại rút khoản đầu tư vào FTX?

Trong danh sách các nhà đầu tư trong vòng FTX này, chúng tôi đã phát hiện ra nhân vật Sequoia Capital trước đây là “kẻ thù” của Binance.

Năm 2017, Sequoia Capital đã huy động vốn ở Hồng Kông nhờ "Điều khoản độc quyền" trong hoạt động tài trợ Series A của Binance. vụ kiện chống lại Binance đã bị Tòa án Tối cao Hồng Kông bác bỏ vào tháng 4 năm 2018. Sau đó, người sáng lập Binance Changpeng Zhao đã kiện Sequoia Capital vì tội làm tổn hại danh tiếng của ông.

Kể từ đó, Sequoia Capital và Binance cũng trở thành kẻ thù của nhau. Changpeng Zhao từng tuyên bố trên mạng xã hội rằng anh ấy đã yêu cầu tham gia Binance Dự án trực tuyến tiết lộ mối liên hệ của nó với Sequoia Capital, ngụ ý rằng nó sẽ chặn các dự án do Sequoia Capital đầu tư.

Khi FTX nhận được khoản đầu tư từ Sequoia Capital, nó có thể sẽ "chia tay" với Binance hoặc khi FTX It Chỉ sau khi Binance “chia tay” họ mới nhận được đầu tư từ Sequoia Capital.

FTX bắt tay với Sequoia Capital và khả năng cao là Matt sẽ được đồng sáng lập Paradigm giới thiệu Huang, từng là Đối tác của Sequoia Capital, Paradigm cũng là nhà đầu tư vào FTX và đóng vai trò là FA trong vòng đầu tư này.

FTX\Sequoia Capital\Paradigm Điều này sẽ xây dựng một liên minh mới.

"Thế giới cần một nền tảng giao dịch tiền điện tử toàn cầu chất lượng cao hoạt động với các cơ quan quản lý", đối tác của Sequoia Capital, Alfred Lin, phát biểu đánh giá cao FTX trong một cuộc phỏng vấn, "FTX là nền tảng giao dịch đó và có tiềm năng trở thành nền tảng giao dịch tài chính hàng đầu cho tất cả các loại tài sản."

Thứ hai, mặc dù FTX và Binance đã từng có các giao dịch đầu tư vốn cổ phần trước đây, nhưng theo cách nói của SBF, mối quan hệ nói chung là cạnh tranh và hợp tác, vừa có hợp tác kinh doanh vừa có mâu thuẫn, xung đột.

Vào tháng 3 năm 2020, Binance đã hủy niêm yết token đòn bẩy của FTX. Lý do được đưa ra trong thông báo là do người dùng mà tôi không hiểu cơ chế hoạt động của token đòn bẩy FTX, sau khi lắng nghe ý kiến của cộng đồng, tôi không còn cách nào khác là loại bỏ chúng khỏi thị trường để bảo vệ người dùng.

Điều này khiến SBF rất thụ động và lúng túng trong một thời gian và phải nhanh chóng tung ra cặp giao dịch token đòn bẩy bằng USDT trên FTX.

Vào ngày 12 tháng 5, Binance đã niêm yết token đòn bẩy của riêng mình, nhấn mạnh rằng token đòn bẩy của Binance đã giảm Hệ số rủi ro và mức phí phù hợp hơn với nhu cầu của thị trường tài sản tiền điện tử và an toàn hơn.

Để bày tỏ thái độ của mình, SBF đã thích một dòng tweet, Nó sẽ thật buồn cười nếu Binance đưa ra các tùy chọn hai chiều lừa đảo như vậy sau khi hủy niêm yết mã thông báo đòn bẩy của FTX.

Vào tháng 4 năm 2021, sau khi Binance ra mắt token vốn chủ sở hữu của mình, SBF cũng đã lên tiếng trên Twitter.

"Binance cũng có token vốn sở hữu, token vốn chủ sở hữu của FTX đã hết. Binance chỉ có một token vốn sở hữu Các sản phẩm tiền tệ chỉ mới mở để giao dịch 33 giờ một tuần. Không có hợp đồng tương lai và người dùng không thể mua lại cổ phiếu cơ bản thông qua CM-Equity."

Cuối cùng, SBF đã sử dụng cách thể hiện trí tuệ cảm xúc cao: "Đây chỉ là phiên bản thử nghiệm của Binance và chỉ thông qua sự cạnh tranh và thách thức trong cùng ngành, ngành mã hóa mới có thể tiến bộ hơn nữa."

Tuy nhiên, ngay cả khi Binance rút khoản đầu tư vốn vào FTX, Binance vẫn nắm giữ token FTX (FTT), kết nối vẫn tồn tại, và sự cạnh tranh và hợp tác vẫn là chuẩn mực.

Hiện tại, liệu In Xét về cả khối lượng giao dịch giao ngay và hợp đồng, Binance vững vàng ở vị trí số 1. Nhiều rắc rối hơn đến từ cấp độ quản lý, trong khi FTX có những thiếu sót trong giao dịch giao ngay và cần phải bù đắp.

Nhìn vào FTX từ chi tiết

SBF hiện đã trở thành biểu tượng trong ngành tiền điện tử.

Cuối năm 2017, Alameda Research được thành lập; năm 2019, FTX được thành lập; năm 2020, hệ sinh thái Solana được phát triển... Chỉ trong 5 năm Trong hai năm, SBF đã trở thành một trong những người giàu nhất trong lĩnh vực tiền điện tử. Trong hơn hai năm, giá trị thị trường của FTX đã đạt 18 tỷ USD. Phạm vi kinh doanh của nó bao gồm đầu tư vào thị trường sơ cấp, thứ cấp giao dịch thị trường, quỹ LP, nền tảng giao dịch, chuỗi công cộng, chênh lệch giá khai thác, OTC... Từ đó xây dựng một đế chế sinh thái SBF khổng lồ.

Cách SBF phát triển nhanh chóng, đào bới các dự án DeFi và kiểm soát Sonala luôn là chủ đề được thảo luận sôi nổi trong ngành, và có Nhiều tin đồn đang lan truyền, và các nền tảng giao dịch khác cũng đang tiến hành nghiên cứu và thảo luận nội bộ. Tuy nhiên, bỏ qua câu chuyện lớn ở cấp độ chiến lược, từ góc nhìn của một người nhỏ bé, chúng ta cũng có thể có được cái nhìn thoáng qua về Sự tăng trưởng của FTX

Erci, một người hoạt động trong ngành, đã nhớ lại mối quan hệ của mình với FTX sau khi biết tin FTX đã huy động được 900 triệu USD. Những điều nhỏ nhặt ở giữa:

1. Một trong những công ty trong danh mục đầu tư của chúng tôi đang trong quá trình niêm yết với nhiều sàn giao dịch trong thời gian đàm phán, tất cả các nền tảng giao dịch này đều nói rằng việc tích hợp kỹ thuật sẽ mất 4-5 tháng và yêu cầu thanh toán phí niêm yết mã thông báo. Tôi đã đề cập điều này với Sam và bốn ngày sau, mã thông báo đã được liệt kê để giao dịch.   

2. Tôi nhận thấy một lỗi lạ nhưng không nghiêm trọng trong giao diện người dùng của người dùng FTX. Vấn đề này đã được đề cập trong Telegram , kỹ thuật của họ người giám sát đã giải quyết vấn đề vào ngày hôm sau.

3.  Tôi đã phàn nàn rằng số dư tài khoản không hiển thị dấu phẩy, khiến chúng khó đọc. Họ nói: "Ồ, nếu bạn có số dư lớn, bạn sẽ có dấu phẩy".

4.  Một người mà tôi biết gần như đã bị "thanh lý hoành tráng". Anh ta có thể cạnh tranh với các giao dịch FTX OTC được ký kết và không được thanh lý. (Tương tự như ấn tượng của tôi, FTX thực sự quan tâm đến khách hàng của mình.)

Một học viên khác, russmonk, tin rằng trong phân tích cuối cùng Đó là vì FTX có những người lãnh đạo và đội ngũ xuất sắc. “Tôi chưa bao giờ thấy một ông lớn nào như Sam lại cung cấp hỗ trợ người dùng cho một số tài khoản nhỏ trên Twitter.”

DooWanNam, cựu giám đốc MakerDAO Korea BD, cho biết: "FTX là CEX yêu thích của tôi cho đến nay. Tôi đặc biệt thích hệ thống đặt lệnh linh hoạt của họ, cho phép bạn đặt lệnh mới mà không cần hủy các lệnh trước đó . Nhược điểm duy nhất của việc đặt lệnh là tính thanh khoản của một số cặp giao dịch rất kém. Nếu bạn chủ yếu giao dịch các loại tiền tệ chính thống và tiền tệ DeFi thì điều đó hoàn toàn ổn."

Bỏ qua những quảng cáo tiếp thị như "Lòng vị tha của SBF" được FTX đăng trên nhiều phương tiện truyền thông khác nhau, SBF quả thực có thể được coi là đại diện cho "thiên tài và sự siêng năng" trong ngành, tin tức tài chính Sau khi bị lộ, hình ảnh SBF ngủ trực tiếp trên sàn văn phòng đã được lan truyền rộng rãi.

SBF đã trả lời dưới hình ảnh, "Sự thật thú vị là bơ đậu phộng và thạch trên đầu hộp thật kinh tởm, chúng đã hết hạn sử dụng", mức độ chăm chỉ có thể thấy nhưng "tác dụng phụ" là cái bụng của SBF tỷ lệ thuận với tốc độ tăng trưởng tài sản của anh ta.

Về mặt tạo hình nhân vật, SBF ngày nay đã trở thành đại diện cho giấc mơ tiền điện tử của người Mỹ, đồng thời cũng Nó đang khuyến khích nhiều trường học danh tiếng hơn và giới tinh hoa trong ngành tài chính tham gia vào việc xây dựng ngành này.

Nhớ lại một sự việc đã qua, năm 2019, SBF đến Trung Quốc thăm một lãnh đạo ngành nhưng bị từ chối. bây giờ có vẻ hơi buồn.

Nó khiến mọi người nhớ đến câu nói cổ của người Trung Quốc, "Buổi sáng hãy làm nông dân, và lên hoàng cung vào buổi sáng. buổi tối."

Bạn không bao giờ biết được một người trẻ kỳ lạ sẽ có bao nhiêu năng lượng trong tương lai. Đây cũng có thể là sức hấp dẫn của ngành này.

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:

Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats

Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia