《Wall Street Journal》 - SBF: Emperor of a Cryptoverse Foretold
原文标题：Họ Sống Chung, Làm Việc Chung và Mất Tỷ Đô Cùng Nhau: Bên Trong Đế Chế FTX Doomed của Sam Bankman-Fried
原文 Tác Giả: Alexander Osipovich , Caitlin Ostroff , Patricia Kowsmann , Angel Au-Yeung và Matt Grossman
原文 Biên Dịch: Leo, BlockBeats
Bahamas-Nassau, gần đây, Đế Chế giao dịch tiền điện tử 320 tỷ USD của SBF đã sụp đổ trước mắt công chúng, gây ra sự nghi ngờ của các nhà đầu tư, các nhân vật trong cộng đồng tiền điện tử và các tỷ phú Silicon Valley, với câu hỏi tại sao một công ty có vẻ triển vọng đã tan rã một cách nhanh chóng như vậy.
Thông tin mới nhất cho thấy FTX không chỉ phá sản do bị đối thủ vượt mặt, giao dịch tệ hại hoặc suy thoái liên tục của thị trường tiền điện tử trong năm nay, mà thay vào đó, đó là một tình hình hỗn loạn tích lũy dài hạn. Theo tài liệu tòa án, bảng cân đối số dư và cuộc phỏng vấn các nhân viên và nhà đầu tư, FTX ban đầu đã là một tổ hợp của "một thực thể doanh nghiệp khó kiểm soát, tài sản của khách hàng và SBF", không ai có thể mô tả chính xác nó thuộc về ai. Hiện cơ quan công tố đang điều tra vấn đề của FTX.
Theo một tài liệu được nộp tại tòa liên bang nhằm giúp FTX vượt qua khó khăn, công ty của SBF không chỉ thiếu công việc kế toán, phòng nhân sự hoạt động bình thường. Tiền của công ty đã được dùng để mua bất động sản nhưng không được ghi chép. Ngay cả danh sách nhân viên cũng không có, chưa kể đến điều khoản làm việc của họ. Tài liệu phá sản cho thấy một nguồn tài trợ chưa thanh toán của một thực thể bao gồm ít nhất 10 tỷ USD đã được cho SBF cá nhân, 5.43 tỷ USD đã được cho một nhà quản lý cấp cao (Nishad).
Cuộc sống của các nhà điều hành quản lý FTX và các công ty liên quan cũng rất hỗn loạn, họ 10 người sống chung trong căn hộ cao cấp trị giá 30 triệu USD ở Bahamas, trong đó làm việc, sống và giải trí rất khó phân biệt. Theo một nguồn từng làm việc tại đây tiết lộ, giữa các cấp quản lý cao của SBF đã có mối quan hệ mập mờ, việc sử dụng chất kích thích cũng rất phổ biến.
SBF 30 tuổi duy trì lịch làm việc cường độ cao, chuyển đổi giữa sáu màn hình, chỉ ngủ vài giờ mỗi ngày. Theo một nguồn từng làm việc tại đây, anh thường xuyên hẹn hò với CEO Alameda 28 tuổi, Caroline Ellison.
Ellison đã viết trên Twitter rằng: "Không có gì so sánh được với việc sử dụng amfetamin thường xuyên để bạn có thể thấy rõ hơn bao giờ hồi nào con người bình thường không dùng chất kích thích thực sự ngu ngốc như thế nào." Luật sư của Ellison từ chối bình luận về điều này.
Trong mắt công chúng, SBF là "thị trưởng của cryptoland," ông chịu trách nhiệm thuyết phục các nhà lập pháp, nhà đầu tư và người yêu thích tiền mã hóa, xây dựng một hệ thống tài chính mới, ông thúc đẩy Quốc hội và cơ quan quản lý chấp nhận mô hình giao dịch tiền mã hóa của mình, gọi đó là trên FTX, máy tính sẽ kiểm tra giao dịch và rủi ro chéo, thuật toán sẽ phản ứng trong vài mili giây để ngăn chặn giao dịch xấu tràn qua, làm tổn thương khách hàng khác. Trên Twitter, ông cảnh báo đối thủ, gọi hành vi của họ là không an toàn.
Nhưng sau hậu trường, SBF đang đối diện với rủi ro lớn. Mặc dù ông công khai cho biết Alameda chỉ là một người dùng thông thường trên nền tảng giao dịch FTX, nhưng công ty này vẫn đã chi 80 tỷ USD để mua cổ phần của công ty "startup" này và giao dịch tín dụng khác mà người dùng khác không thể tiếp cận. Phần lớn số tiền này (phần lớn thuộc về khách hàng của FTX) có thể đã biến mất.
FTX đã sụp đổ trong hơn một tuần, từ "hình mẫu ngành" đến "người qua đường tử thần," vị trí không được quản lý và vấn đề người đầu tư có thể đã bị đánh lừa trong thời gian dài, một lần nữa khiến mọi người nghi ngờ về thế giới tiền mã hóa. Trong những năm gần đây, các nhà đầu tư đã đổ hàng tỷ USD vào lĩnh vực tiền mã hóa, có nhiều tổ chức tài chính ổn định cuối cùng cũng tham gia.
Giám đốc điều hành John Ray III, người đang cố gắng giải quyết sau vụ phá sản của FTX, cho biết tình hình của FTX là tồi tệ nhất mà ông từng thấy trong mười năm sự nghiệp của mình, bao gồm vụ lừa đảo kế toán của Enron. Ông nói rằng nhiều hồ sơ tài sản số của công ty này dường như không đầy đủ hoặc thiếu vắng, và nhiều trường hợp, không thể xác định tài khoản ngân hàng liên quan.
Trong tài liệu phá sản tuần trước, một công ty chuyển tiền ở Kenya đã được ghi trong tài sản của công ty FTX, điều này khiến CEO của công ty, Elizabeth Rossiello, rất sốc. Trong báo cáo tài chính năm 2021, FTX cho biết đã đồng ý chi khoảng 2,2 tỷ USD để mua lại công ty này, nhưng thực tế không phải như vậy. Rossiello nói rằng họ đã không đạt được bất kỳ thỏa thuận nào và không có vốn đầu tư. "Chúng tôi chỉ sẽ trở thành đối tác duy nhất của họ tại châu Phi," bà nói, chỉ vậy thôi.
「Từ thiệt hại về tính nguyên vẹn hệ thống và sự mất kiểm soát của các cơ quan giám sát nước ngoài, đến việc quyền lực tập trung vào một số cá nhân thiếu kinh nghiệm, chưa trưởng thành và có thể mang theo nguy cơ tiềm ẩn, tình hình này là chưa từng có.」 John J. Ray III tuyên bố trong tài liệu tòa án.
Việc phân tích chi tiết vấn đề của FTX có thể mất vài tháng, nhưng việc mong muốn triển khai biện pháp nhằm giảm thiểu rủi ro, khôi phục hình ảnh sau kết quả vận hành thất bại như vậy, thì đó chỉ là ảo mộng ban ngày.
SBF đổ lỗi việc lạm dụng các quỹ khách hàng vào sổ sách tài sản không tốt và số lượng rút tiền không lường trước của khách hàng.
「Xin lỗi, điều này là quan trọng nhất.」, anh ấy viết trên Twitter vào ngày 10 tháng 11. 「Tôi đã lỡ, tôi phải làm tốt hơn.」
Chàng Trai "Vàng"
Sự kết hợp của sự ảo tưởng và sự khiêm tốn của SBF đã thu hút nhiều doanh nghiệp tiền điện tử và tài chính, nhà đầu tư đã đổ hàng tỷ đô la vào công ty này được điều hành bởi "người hâm mộ Liên Minh Hiệp Sĩ nổi tiếng" mà trên đầu anh ta đội mũ. SBF mặc chiếc áo T-shirt rách, ngủ trên chiếc ghế beanbag, lớn lên dưới sự nuôi dưỡng của hai giáo sư nổi tiếng tại trường Đại học Stanford, họ am hiểu ngôn ngữ của người được giáo dục cao cấp.
Khác với hầu hết các công ty khởi nghiệp khác, FTX dường như đã kiếm được hàng tỷ đô la từ giao dịch hàng ngày, và SBF cũng không giống như những nhà sáng lập tiền điện tử khác, anh ta nói rằng mục đích duy nhất của việc tích lũy tài sản là quyên tặng chúng, đây là một phần của những điều được gọi là "tính altuisme hiệu quả", anh ta thuyết phục các nhà lập pháp kiểm soát thị trường tiền điện tử "tinh vi".
Công ty của SBF dường như khá ổn định, sau khi FTX đã huy động khoảng 20 tỷ đô la từ các nhà đầu tư như Sequoia Capital và Ontario Teachers』Pension Plan, dường như công ty có đủ tiền mặt.
Tuy nhiên, vào cuối năm ngoái, công ty bắt đầu gửi một đề xuất không bình thường tới một ngân hàng ở Bahamas: theo ngân hàng, việc gửi tiền mặt của họ vào FTX có thể được hưởng lãi suất lên đến 12%.
Vào tháng 5, khi thị trường tiền điện tử giảm giá mạnh, một số công ty tiền điện tử phá sản, SBF đã đóng vai người hùng trắng.
FTX và Alameda đã cung cấp hàng tỷ đô la cho vay để hỗ trợ một tổ chức cho vay trên bờ vực phá sản BlockFi, và cố gắng ngăn Voyager Digital tránh phá sản.
Mọi người đã so sánh thành công dũng cảm của SBF với sự kiện John Pierpont Morgan cứu thị trường một mình trong cuộc khủng hoảng ngân hàng năm 1907.
Anh ấy phát biểu với The Wall Street Journal vào tháng 7 rằng: 「Một số công ty nhỏ gặp khó khăn thực sự đã chịu rủi ro lớn và không đáng tin cậy.」
Không Giới Hạn
Ở phía sau, mâu thuẫn giữa Alameda và FTX xa lớn hơn so với những gì người ngoài tưởng tượng.
Alex Pack lần đầu gặp SBF tại Cafe Gray Deluxe, tầng 49 tại Khách Sạn Upper House Hong Kong vào tháng 12 năm 2018, người đầu tư tiềm năng này lo lắng về việc hai công ty dường như thiếu rào cản.
Vào thời điểm đó, với tư cách là đối tác quản lí tập trung vào lĩnh vực đầu tư rủi ro ở lĩnh vực tiền điện tử, Pack đang xem xét đầu tư vào Alameda, anh ấy bị cuốn hút bởi người sáng lập đã mặc đồ mình và áo thun, đến cuộc họp muộn 20 phút.
Sau một quá trình kiểm tra đầy đủ kéo dài một tháng, phát hiện ra một lỗi giao dịch vào tháng 4 năm 2018, tổn thất của Alameda vượt 10 triệu đô la. Dragonfly chỉ biết về vấn đề này sau khi trò chuyện với một giao dịch viên của Alameda, Pack cho biết, dữ liệu tài chính mà công ty cung cấp không cho thấy giao dịch này. Khi được hỏi về tổn thất, SBF dường như không quan tâm, 「Lúc đó chúng tôi nghĩ rằng, đây là một hành vi mạo hiểm rất vô lý.」 Hiện tại, Pack là đối tác quản lí của Hack VC.
Khi SBF tiết lộ rằng Alameda đang phát triển một sàn giao dịch tiền điện tử - tương lai của FTX, chỉ mong muốn Dragonfly cung cấp vốn cho Alameda mà không phải cho dự án mới, khi đó Alameda và FTX bị ràng buộc với nhau, Pack nói: 「Đề xuất sử dụng tiền của chúng tôi để tài trợ cho dự án mới của anh ấy, điều này sẽ làm tổn thương doanh nghiệp mà chúng tôi đang đầu tư, điều này khiến tôi cảm thấy rất không thoải mái.」
SBF đã cho biết với Wall Street Journal vào tháng 7 rằng Alameda và các nhà giao dịch khác trên FTX đều tuân thủ theo quy tắc, "không có bất kỳ nhóm nào được đặc quyền."
Trong suốt thời gian dài, anh đã luôn ca ngợi ưu điểm của "hệ thống động lực rủi ro" của FTX, đó là một hệ thống giám sát việc đặt cược của các nhà giao dịch trên một loạt các giao dịch tiền điện tử lộn xộn, nếu một ai đó đặt cược không tốt, hệ thống sẽ yêu cầu thêm tài sản thế chấp, và nếu người giao dịch không đặt thêm vị thế kịp thời, FTX có thể thanh lý tài sản của người giao dịch.
Tuy nhiên, theo tài liệu tòa án phá sản, Alameda có một "miễn giảm bí mật" cho phép họ tránh thanh lý trong một số trường hợp, tài liệu không đi vào chi tiết về điều này.
Vị trí đặc biệt của Alameda cho phép họ có thể dễ dàng trực tiếp nhận 8 tỷ đô la từ FTX, theo một tài liệu tài chính đã được Wall Street Journal xem vào ngày 7 tháng 11, trong đó hầu hết số tiền này được sử dụng để mua cổ phần của các công ty mới thành lập và token khó bán.
Tài liệu cho thấy, Alameda đã chi khoảng 1.1 tỷ đô la để mua cổ phần của Genesis Digital từ tháng 8 năm 2021 đến tháng 4 năm 2022. Giá trị của Genesis Digital và các công ty khác đã giảm mạnh trong vài tháng gần đây.
Alameda cũng đầu tư vào công ty khởi nghiệp trí tuệ nhân tạo Anthropic, một công ty được thành lập vào năm ngoái bởi người ủng hộ phong trào hiến thể hiện cuộc sống có ý nghĩa. Anthropic cho biết trong một thông cáo báo chí rằng SBF và các quan chức cấp cao của FTX đã dẫn đầu việc huy động vốn 5.8 tỷ đô la cho công ty này. Tài liệu cho thấy khoản tiền này thực tế được sử dụng từ tài khoản công ty.
Tài liệu cũng cho biết, Alameda đã đầu tư vào quỹ đầu tư rủi ro ủng hộ FTX, bao gồm một quỹ 2 tỷ đô la do Sequoia Capital vận hành và một quỹ 20 triệu đô la do Paradigm vận hành. Trước khi phá sản, ước lượng giá trị của việc đầu tư rủi ro và đầu tư tiền điện tử của Alameda và FTX cùng nhau vượt quá 50 tỷ đô la.
Giá trị FTT tăng đột biến
Số phận của FTX và Alameda đan xen với nhau theo một cách quan trọng khác. Tài liệu tài chính cho thấy rằng Alameda hoàn toàn phụ thuộc vào việc nắm giữ FTT của họ.
Từ ngàn xưa đến nay, con người luôn coi giá trị dựa trên vật chất. Cuối cùng, một tờ giấy mỹ lệ chỉ là một tờ giấy, nhưng giá trị của nó đến từ truyền thống, thoả thuận, pháp luật và tập tục đã hình thành trong hàng trăm năm. Blockchain đã tận dụng điều này một cách tốt: tạo ra một loại mã thông báo, đặt tên cho nó, khiến người khác tin rằng nó có giá trị 10 đô la, nếu bạn giữ mười nghìn mã thông báo như vậy, lý thuyết là bạn hiện đang sở hữu tài sản trị giá một triệu đô la.
Nhà đầu tư tiền điện tử cho rằng FTT giống như cổ phiếu của FTX, và theo FTX phát triển trở thành một trong những sàn giao dịch tiền điện tử lớn nhất thế giới, giá trị của nó cũng tăng vọt.
Alameda sở hữu lượng FTT lớn nhất hiện nay. Tài liệu cho thấy, trước khi phá sản, giá trị FTT của Alameda là 55 tỷ đô la.
Điều này cho phép Alameda có một loại siêu năng lực: công ty có thể sử dụng FTT dự trữ của mình làm tài sản thế chấp, và vay các loại tiền tệ khác để cung cấp vốn cho chiến lược giao dịch của mình.
Nhưng chiến lược này có một điểm yếu to lớn: nếu giá FTT giảm mạnh, nguồn vốn của Alameda sẽ cạn kiệt.
Tài liệu cũng liệt kê 50 tỷ đô la SRM và 17 tỷ đô la SOL, những mã thông báo này đôi khi được gọi là "đồng tiền Sam", do SBF đóng vai trò trong việc thúc đẩy những mã thông báo này lên. Alameda tạo ra SRM vào năm 2020, trong khi SOL được một công ty khởi nghiệp được Alameda hỗ trợ ra mắt, FTX liệt kê mã thông báo đó trên nền tảng của mình, làm cho nó đáng tin cậy hơn trên thị trường tiền điện tử, và giúp tăng giá trị của nó, trong khi Alameda đưa nó vào bảng cân đối kế toán như một tài sản.
Được biết đến nhất trong thương vụ của mình, SBF gọi nó là "cứu chữa công ty của mình trong lúc nguy cấp". Theo nguồn tin, vào mùa hè năm nay, BlockFi nắm giữ giá trị hàng trăm triệu đô la FTT làm tài sản thế chấp cho khoản vay. Nếu người vay thất bại, việc thanh toán này sẽ làm FTT sụp đổ, sau đó FTX cung cấp một khoản vay vòng 4 tỷ đô la cho BlockFi, giữ cho họ có khả năng tiếp tục vận hành.
Một phát ngôn viên cho biết: 「BlockFi không biết hoặc không tham gia vào bất kỳ hành vi kinh doanh không đúng đắn nào của FTX hoặc các đối tác giao dịch của FTX.」
Vào ngày 6 tháng 6, khi một làn sóng sa thải lan rộng trong ngành công nghiệp tiền điện tử, SBF đã đăng trên Twitter rằng FTX sẽ 「duy trì sự tăng trưởng trong khi những người khác đang sa thải.」 Người có thông tin cho biết, vào cuối tháng đó, FTX đã sa thải khoảng 20 nhân viên, trong đó phần lớn ở Bahamas, mà không có thông báo công khai, FTX yêu cầu một số người ký kết thỏa thuận bảo mật.
Người yêu thích trò chơi
Sau khi rời khỏi Đại học Massachusetts Institute of Technology, SBF bắt đầu sự nghiệp của mình từ Jane Street. Vui vẻ, anh ấy cùng một số đồng nghiệp đã chơi các trò chơi trí tuệ thử nghiệm, chẳng hạn như Bughouse chess, một phiên bản cờ vua quốc tế mà bốn người chơi điều khiển trên hai bảng cờ.
Anh ấy thành lập Alameda vào năm 2017, và hai năm sau thành lập FTX. Nền tảng giao dịch này chuyên về các loại đầu tư như hợp đồng tương lai vĩnh viễn, đòn bẩy và quyền chọn, các cơ quan quản lý ở Mỹ cấm người Mỹ tham gia vào thị trường đòn bẩy lớn cho nhà đầu tư.
Sau thời gian làm việc tại Hong Kong, SBF và FTX đã chuyển đến Bahamas vào năm 2021 để tận dụng chế độ quản lý tiền điện tử thân thiện của Bahamas.
Theo người dân địa phương, trên đảo New Providence có một khu rừng rộng 80 dặm vuông, các nhà tài chính cảm thấy đó giống như một câu lạc bộ nhỏ, FTX đã đến và nhanh chóng mua lại bất động sản này, tạo ra sự ấn tượng trên đảo.
Người địa phương cho biết, họ rất vui mừng được trở thành một phần của làn sóng công nghiệp mới. Thủ tướng Bahamas Philip Davis đã nói trong một số bài phát biểu công khai rằng ông hy vọng FTX có thể giúp Bahamas trở thành trung tâm của thế giới tiền điện tử, khi một nhân viên FTX Bahamas có cơ hội mua cổ phần FTX, một tựa sách Bahamas cho biết mỗi nhân viên đã dành hàng nghìn đô la để mua cổ phần.
Theo người có thông tin, FTX đã chi hàng triệu đô la xây dựng nhà ở, biến một phần của khu nghỉ dưỡng ven biển thành phần mở rộng của lãnh thổ của FTX, và khu nghỉ dưỡng này đã mở một nhà hàng hoạt động 24 giờ cho nhân viên FTX.
Khả năng Gọi vốn
Năm 2021, một làn sóng mã hóa đã bùng nổ ở Silicon Valley. Sự niêm yết trực tiếp của Coinbase Global Inc. đã giúp công ty này đạt được mức vốn hóa khổng lồ lên đến 650 tỷ đô la trong ngày giao dịch đầu tiên. Theo dữ liệu từ PitchBook, các nhà đầu tư rủi ro đã đầu tư hơn 9 tỷ đô la vào các công ty khởi nghiệp về mã hóa và chuỗi khối trong nửa đầu năm 2021, gần ba lần so với tổng số vốn đầu tư trong cả năm 2020.
Theo báo cáo tài chính mà The Wall Street Journal đã xem xét, FTX chưa bao giờ trải qua giai đoạn lỗ lãi phổ biến của các công ty khởi nghiệp, doanh thu hoạt động của sàn giao dịch này vào năm 2020 là 89,9 triệu đô la Mỹ, lợi nhuận hoạt động là 14,4 triệu đô la, đây là lần đầu tiên FTX hoạt động cả năm. Hơn nữa, CEO mới của FTX, Ray, đã biểu hiện sự hoài nghi về tình hình lợi nhuận của công ty trong quá khứ.
Những nguồn tin cho biết, cá nhân SBF có thể quyết định bất kỳ điều khoản giao dịch nào, thậm chí khi một công ty đầu tư mà SBF đề xuất được thông báo - nó chỉ có ít hơn một tuần để quyết định xem có tham gia hay không, khi công ty yêu cầu xem thông tin tài sản và nợ của FTX chi tiết hơn, FTX từ chối cung cấp.
Người đầu tư tiềm năng cho biết, so với việc thông thường của người sáng lập là thu lợi bất chính, SBF dường như không quan tâm đến tiền bạc, anh thường nghe theo lời khuyên của một giám đốc khác là Ramnik Arora, sau đó làm công việc khác.
Vào tháng 9, một bài báo trên trang web của Sequoia về FTX cho biết, SBF đã chơi Liên Minh Huyền Thoại trong khi nói chuyện điện thoại với Sequoia Capital, sau đó bài viết đó đã bị xóa bỏ.
Để kết luận, trong vòng chưa đầy bảy tháng, hàng chục nhà đầu tư đã đầu tư khoảng 2 tỷ đô la vào công ty của anh, họ đã đổ xô vào đặt cược vào một trong những công ty khởi nghiệp nóng bỏng nhất trên thế giới.
Chi Phí Lớn
SBF đã quyên góp hàng triệu đô la cho Đảng Dân chủ và tài trợ các hạng mục khác nhau, bao gồm ứng phó biến đổi khí hậu và điều trị các bệnh nhiệt đới, anh ta đã đắm chìm sâu trong phong trào chủ nghĩa hữu ích hiệu quả.
FTX đã chi một khoản tiền lớn để thu hút khách hàng mới, công ty đã đồng ý trả 135 triệu đô la trong vòng 19 năm để in logo của mình trên sân nhà của đội bóng rổ Miami Heat.
Đồng giao dịch này dường như đã giúp FTX vươn lên tầng lớp doanh nghiệp ở Mỹ, sau đó nhận được các tài trợ khác, bao gồm Giải đua F1, giải cờ vua quốc tế nổi tiếng, tổ chức thể thao điện tử và các đội NBA khác.
Quảng cáo của họ tập trung vào các ngôi sao thể thao bao gồm cả Tom Brady và Stephen Curry, giới thiệu về việc hiểu biết và tham gia vào thế giới tiền mã không quan trọng, điều quan trọng là ứng dụng FTX.
Trong một đoạn quảng cáo, cựu cầu thủ quyền anh David Ortiz của đội Boston Red Sox nhận cuộc gọi khi đang xem trận đấu.
「Anh có quan tâm đến tiền mã không? Tham gia FTX? Cả Stephen và Tom cũng đã tham gia trong đó?」 Ortiz nói: 「Tôi tham gia, anh em ạ」.
Ảnh hưởng Ban đầu
Sự suy giảm của thị trường tiền mã tại Mỹ năm nay đã mang đến một chút lạnh lẽo cho Silicon Valley, nhưng SBF cần thêm tiền, anh ấy muốn nắm giữ thêm 10 tỷ USD, mua các công ty khởi nghiệp tiền mã đang suy tàn, củng cố quyền kiểm soát của mình đối với ngành công nghiệp này.
Theo hai nhà đầu tư đã trò chuyện với SBF, anh đã mô tả một tầm nhìn lớn lao, đưa ra ý tưởng mua lại Robinhood Markets Inc. đến các nhà đầu tư tiềm năng.
Nhưng sau khi anh thành công tại Silicon Valley, SBF đã chuyển hướng đến Quỹ Tài sản chủ quyền Trung Đông giàu dầu. Tại Hội nghị Đầu tư Tương lai Ả Rập Xê-út vào tháng trước, anh đã gặp các quan chức của Quỹ Đầu tư Công cộng và giới thiệu về FTX, sau đó anh bay đến Abu Dhabi, tìm kiếm đầu tư từ Quỹ Tài sản chủ quyền của các tiểu vương quốc.
Nhưng cuối cùng anh trở về không có gì trong tay.
Ngày 2 tháng 11, CoinDesk đã đăng một bài viết, mô tả chi tiết bản sao báo cáo tài chính của Alameda, đế chế của SBF đã xuất hiện dấu hiệu đầu tiên của "Ảnh hưởng Ban đầu", báo cáo cho thấy, tài sản và nợ của Alameda đều bao gồm hàng tỷ USD giá trị của FTT và các đồng "sam coin" khác.
Ellison đã cho biết trên Twitter rằng Bảng cân đối kế toán bị rò rỉ chỉ phản ánh "một phần của thực thể của công ty chúng tôi", nhưng thiệt hại đã xảy ra.
Báo cáo của CoinDesk đã thu hút sự chú ý của CEO Binance CZ. Binance là một cổ đông lớn của FTT, sở hữu hơn 5 tỷ đô la FTT.
Vào ngày 6 tháng 11, CZ đã tuyên bố trên Twitter rằng Binance sẽ bán hết lượng FTT mà mình nắm giữ, hành động này có thể dẫn đến sự sụt giảm giá trị. Mặc dù nhiều người quan sát cho rằng hành động này có thể được quy cho cuộc cạnh tranh lâu dài giữa anh và Bankman Fried, nhưng CZ cho biết, anh đang bảo vệ Binance trước nguy cơ do nắm giữ token không dễ dàng chuyển đổi.
Sau đó, Ellison đã cho biết trên Twitter rằng Alameda sẽ "rất sẵn lòng" mua tất cả FTT của Binance với giá 22 đô la cho mỗi FTT. Một nguồn tin cho biết, Binance đã liên lạc với cô về đề xuất này nhưng chưa từng nhận được phản hồi.
Một số tweet của CZ đã đẩy khách hàng bắt đầu nghi ngờ về FTX. Vào ngày 7 tháng 11, FTX đã bị rút khoản trị giá khoảng 50 tỷ đô la.
Nếu FTX quản lý quỹ khách hàng giống như các tổ chức tài chính truyền thống, họ sẽ tách quỹ khách hàng và các hoạt động kinh doanh khác ra.
Nhưng một nguồn tin cho biết, FTX đã cho vay hàng tỷ đô la từ khoản quỹ của khách hàng cho Alameda để trả nợ của họ.
Có báo cáo cho biết, FTX có ý định cho vay khoản tiền khách hàng cho Alameda. FTX đã nêu khuyết điểm về cách quản lý hồ sơ vậy trong một bài viết được đăng trên Vox vào thứ Tư, ông cáo buộc về "sổ sách kế toán rối ren" và bổ sung rằng: "Cho tới vài tuần trước, tôi mới nhận ra quy mô đầy đủ của nó."
Với việc cho vay được giấu kín, một số rút tiền lớn đã gây ra đòn đau chết người, SBF đã viết trong một tweet vào ngày 7 tháng 11, "FTX tốt. Tài sản tốt." Nhưng sau cánh cửa, anh ta đang bận rộn tìm kiếm một nhà đầu tư có tiền để lấp đầy khoảng trống này, tweet đã bị xóa. Theo nguồn tin, anh ta đã thảo luận với các đối thủ của mình như Coinbase và Kraken, nhưng không có tiến triển.
Cuối cùng, SBF buộc phải nhờ đến kẻ thù của mình: Binance
Một nguồn tin cho biết vào tối ngày 7 tháng 11, khi CZ chuẩn bị ghi chú cho bài diễn thuyết tiếp theo tại văn phòng ở Dubai, anh nhận được một tin nhắn từ SBF qua Signal, SBF chúc mừng CZ và gọi Binance là người mua hoàn hảo cho FTX.
Vào sáng ngày 8 tháng 11, SBF gửi tin nhắn cho đội của mình, xin lỗi về tình hình hỗn loạn và cảm ơn họ vì sự nỗ lực của họ.
Nathaniel Whittemore, Chuyên viên Marketing Cấp cao của FTX, nói: "Rõ ràng, trò chơi đã kết thúc".
Vào cùng một ngày, Binance đã công bố một biên bản không ràng buộc về việc mua lại FTX, thông tin này đã làm cho các nhà đầu tư tin tưởng vào đế chế của SBF bị sốc và cũng khiến cho phần lớn nhân viên của anh ta, mà trong số đó hầu hết họ không biết gì về vấn đề của FTX, bị sốc.
Một nguồn tin cho biết khi các giám đốc cấp cao của Binance đọc kỹ các điều khoản liên quan đến FTX, họ đã phải đối mặt với một tình hình hỗn loạn đầy nhầm lẫn. Ngoài ra, những kẽ hở cần phải lấp đầy vẫn đang ngày càng mở rộng: FTX ban đầu đề ra con số này là 20 tỷ USD, sau đó là 50 tỷ USD, và cuối cùng là hơn 80 tỷ USD.
Có thông tin cho biết, phần lớn luật sư của FTX đã từ chức trong quá trình đàm phán, đó cũng là một phần lý do khiến cho công ty này mất một lượng lớn nhân viên.
Vào ngày 9 tháng 11, SBF đã gửi tin nhắn cho Binance hỏi về tình hình mới nhất: "Xin chào mọi người, chúng tôi rất vui được làm việc với bạn trên vấn đề này, dường như đã thấy nhiều bài báo công khai đề cập đến vấn đề rò rỉ thông tin, nhưng chúng tôi không biết đó có phải là sự thật không. Chúng tôi muốn bạn làm sáng tỏ vấn đề này."
Ba phút sau, CZ đã trả lời FTX: "Sam, tôi rất xin lỗi," anh ấy nói, "chúng tôi không thể tiếp tục giao dịch này. Có quá nhiều vấn đề. CZ."
Da loạn sau vụ nổ
SBF đã cố gắng huy động vốn từ các nhà đầu tư khác, những nhà đầu tư này đã hỏi anh về việc tiền của khách hàng đi đâu, trong một cuộc họp điện thoại vào ngày 9 tháng 11, anh nói với những nhà đầu tư tiềm năng rằng FTX đã nhận được 160 tỷ USD giá trị các tài sản khách hàng được định giá bằng nhiều loại tiền điện tử khác nhau và đã cho vay hơn một nửa số đó cho Alameda.
Theo một bản ghi âm nghe được trên Wall Street Journal, SBF đã nói với các nhà đầu tư tiềm năng: "Có một... một vị thế tín dụng khoảng 80 tỷ đô la sẽ dẫn đến việc chúng ta sớm không có đủ tài sản lưu động để rút tiền".
Theo một nguồn tin cậy, trong một cuộc họp trực tuyến với nhân viên Alameda vào ngày 9 tháng 11, CEO của họ, Ellison, đã tạ lỗi, nói rằng cô làm nhân viên thất vọng.
Người thông tin cho biết, Ellison nói rằng cô, SBF và hai giám đốc cấp cao khác của FTX đều biết về quyết định chuyển tiền của khách hàng đến Alameda, nhiều nhân viên Alameda đã bị sốc khi nghe tin vào ngày tiếp theo.
Một người đồng nghiệp cũ cho biết, Ellison thường đeo kính cận và nổi tiếng với việc tương tác với những người có cùng tầm nhìn, nhưng người này cho biết, trong môi trường giao dịch áp lực cao, cô thường im lặng và có thể bị áp đảo bởi những đồng nghiệp to mồm, tự tin hơn, đặc biệt là SBF.
Vào ngày 10 tháng 11, Wall Street Journal báo cáo rằng FTX đã sử dụng tiền khách hàng để hỗ trợ Alameda. Cộng đồng tiền điện tử đã chỉ trích mạnh mẽ SBF, ông bị gọi là "Scam Bankrun-Fraud" trên mạng xã hội.
"Tôi thực sự đang cố kiểm soát cảm xúc tức giận của mình," Giám đốc điều hành Kraken Powell viết trên Twitter. "Điều này không phải là do thiết lập mục tiêu quá cao và quyết định sai lầm, đây là hành vi không quan tâm đến hậu quả, tham lam, ích kỷ, kiêu ngạo, và chống xã hội, những hành vi này khiến một người sử dụng tiến bộ của ngành công nghiệp này trong nhiều thập kỷ, mà mọi thứ đã đạt được lành lợi, để đặt cược cho mình, mặc dù ông ta đã rất giàu có."
Ngày hôm sau, FTX đã xin phá sản.
Sự sụp đổ của FTX đã làm đảo lộn thế giới tiền điện tử. BlockFi đã ngưng rút tiền vào ngày 10 tháng 11 và sẵn sàng xin phá sản. Genesis, một nền tảng cho vay tiền điện tử đã tạm dừng rút tiền vào ngày 16 tháng 11, trong một tweet, họ cho biết họ đã thuê cố vấn và đang tìm kiếm tất cả các giải pháp có thể.
Trước khi xin phá sản, FTX đã thuê một công ty an ninh Bahamas để bảo vệ trụ sở của mình, sau khi tin tức lan truyền, hầu hết nhân viên FTX ở xa đã rời khỏi hòn đảo đó, an ninh phát hiện họ đang bảo vệ một thị trấn trống trải.
SBF và nhóm nhân viên còn lại đã cố gắng huy động vốn vào cuối tuần trước để bù đắp hổng hơn 80 tỷ USD của FTX và hoàn trả cho khách hàng.
Nhân viên nhà hàng cho biết trước khi công ty phá sản, nhân viên của FTX thường xuyên đến Island Brothers, một quán rượu Pháp sang trọng nằm gần FTX. Khi cha của SBF đến đón con trai thăm SBF, chủ quán - Giáo sư Luật Thuế Đại học Stanford Joseph Bankman - đã quen biết ông.
Vào tuần trước, khi FTX sụp đổ, SBF đau buồn đến quán rượu Island Brothers, sau vài lời chào hỏi, anh ấy đã khóc.
Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:
Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats
Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App
Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia
