Chơi với chỉ số DeFi phổ biến nhất và đa dạng hóa khoản đầu tư của bạn vào tài sản DeFi trong một bài viết
Tiêu đề gốc: "Những cách mới để chơi DeFi丨Chơi với chỉ số DeFi phổ biến nhất và đa dạng hóa khoản đầu tư của bạn vào tài sản DeFi trong một bài viết"
Nguồn gốc: Con đường của DeFi
Bất kỳ ai cũng có thể phân bổ vốn của mình vào một chỉ số, chẳng hạn như quỹ ETF hoặc quỹ tương hỗ, từ đó có được khả năng đầu tư vào danh mục đầu tư đa tài sản và có được khả năng cạnh tranh với thị trường rộng lớn hơn. Và với yêu cầu ít kiến thức từ nhà đầu tư, đây chắc chắn là phương pháp đầu tư tốt nhất để “phân bổ và quên nó đi”.
Khi DeFi ngày càng trở thành nền tảng của thị trường tiền điện tử rộng lớn hơn, bất kỳ nhà đầu tư tiền điện tử nào cũng nên khôn ngoan khi phân bổ một khoản nhỏ cho mô hình tài chính mới này.
Nhưng đối với những người có hiểu biết sâu sắc về tài chính phi tập trung (DeFi) và các sắc thái đằng sau mỗi giao thức, token nào có thiết kế kinh tế hấp dẫn có thể gây rắc rối cho một số người và một bí ẩn đối với người khác.
Lúc này, giá trị đầu tư chỉ số có thể được phản ánh. Đầu tư chỉ số không thực sự yêu cầu bạn phải biết nhiều về một tài sản cụ thể mà cần hiểu nhiều hơn về ý nghĩa rộng lớn của ngành mà bạn đang đầu tư. Ví dụ: bạn không cần phải am hiểu về các quy trình công nghệ sinh học và phân tử sinh học để biết công ty nào là tốt nhất để đầu tư vào, bạn chỉ cần mua SPDR Biotech ETF và tiếp cận với sự đổi mới trong ngành.
Mặc dù số lượng chỉ số tiền điện tử ít và khác nhau nhiều, nhưng một số chỉ số mới dành riêng cho DeFi đã được ra mắt trong vài tháng qua, Make Sự đổi mới DeFi có thể tiếp cận được với bất kỳ ai.
Thậm chí còn tốt hơn nữa, với sự gia tăng của hoạt động khai thác thanh khoản, nhiều chỉ số được mã hóa mang lại lợi ích bổ sung cho các nhà cung cấp thanh khoản (LP). Điều đáng chú ý là tất cả chúng đều có cặp ETH.
Vì vậy, bằng cách trở thành LP trên chỉ số DeFi, danh mục đầu tư của bạn sẽ nắm giữ phân bổ ETH cũng như một rổ mã thông báo DeFi trong khi kiếm được lợi nhuận thụ động cao; điều này làm cho chỉ số này cả DeFi và ETH trở thành một trong những chỉ số tốt nhất cơ hội đầu tư hấp dẫn cho phe bò.
Vì vậy, hãy cùng khám phá hiện trạng của các chỉ số DeFi và những cơ hội ẩn chứa trong đó.
Hãy xem các chỉ số DeFi phổ biến hiện có trên thị trường
Các chỉ số DeFi sau sẽ được giới thiệu theo thứ tự từ lớn đến nhỏ theo vốn hóa thị trường
Đặt PPDP của Giao thức
Vốn hóa thị trường: 14,5 triệu USD
Số lượng tài sản: 11
Phân bổ tối đa: MKR của Maker, 15,5%
Phân bổ tối thiểu: REP của Augur, 1,9%
Có khai thác thanh khoản không: Có—INDEX
Phí: 0,95% mỗi năm
Chỉ số DeFi Pulse (DPI), được tạo ra với sự hợp tác giữa DeFi Pulse và Set Protocol, là chỉ số tính theo giá trị vốn hóa thị trường bao gồm toàn bộ Top Mã thông báo DeFi.
Các tài sản lớn nhất trong chỉ số bao gồm Maker (MKR), Aave (AAVE), Synthetix (SNX), yEarn (YFI) và Uniswap ( UNI), trong đó cùng nhau chiếm 66,7% chỉ số. Những tài sản này dẫn đầu trong các lĩnh vực tương ứng của chúng, vì vậy việc biết rằng hầu hết các danh mục sản phẩm đều chứa "mã thông báo blue chip" khiến việc nắm giữ các mã thông báo này tương đối an toàn. Chỉ số này cũng bao gồm một số sản phẩm mới mới hơn trong DeFi, chẳng hạn như Balancer và Ren, chỉ mới ra mắt vào giữa năm nay.
Điều quan trọng là phải chỉ ra rằng tất cả tài sản được giữ trong Sở Kế hoạch và Đầu tư thực sự có thể đổi được thành tài sản cơ bản, nghĩa là bạn luôn có thể giao dịch 1 Mã thông báo cơ sở được quy đổi.
DPI cũng đưa ra các ưu đãi hấp dẫn trong Index Coop mới ra mắt gần đây, một hợp tác xã phi tập trung chuyên xây dựng và duy trì hệ sinh thái các sản phẩm chỉ số tiền điện tử. Cơ hội khai thác thanh khoản.
Các nhà đầu tư có thể cung cấp thanh khoản cho nhóm ETH/DPI trên Uniswap, thế chấp nó cho Index Coop Farm để khai thác thanh khoản và nhận phần thưởng token INDEX địa phương, APY của nó là khoảng 65%.
PieDAO DeFi + L (Large Cap)
Vốn hóa thị trường: 1,4 triệu USD
Số lượng tài sản: 7
Phân bổ tối đa: LINK, 18,8%
Phân bổ tối thiểu: COMP, 10,8%
Có khai thác thanh khoản không: Có - DOUGH
Phí: Phí hoán đổi 0,1%
PieDAO là một giao thức mã hóa các quỹ ETF tiền điện tử, được quản lý bởi một cộng đồng phi tập trung.
Sự khác biệt đáng kể giữa ETF của PieDAO và các chỉ số khác là mức độ tập trung phân bổ tài sản.
Trong khi sDeFi và DPI bao gồm khoảng chục tài sản trong chỉ mục, PieDAO tập trung hơn vì chỉ mục của nó có 6 đến 7 tài sản - chúng tôi sẽ thảo luận về Trọng tâm và đa dạng hóa sau đó.
Dù sao đi nữa, quỹ ETF DeFi vốn hóa lớn của PieDAO nắm giữ 7 tài sản trong danh mục đầu tư và là chỉ số duy nhất cung cấp khả năng tiếp xúc với LINK. Khi Chainlink tiếp tục trở thành một phần ngày càng quan trọng của cơ sở hạ tầng với tư cách là các nhà tiên tri phi tập trung, điều đáng nói là gia đình LINK, LINK Marines, chiếm 18,8% danh mục đầu tư của nó.
PieDAO gần đây cũng đã ra mắt mã thông báo quản trị gốc của giao thức, DOUGH. Người dùng cung cấp tính thanh khoản cho nhóm DeFi + L Balancer sẽ nhận được APY cao của token DOUGH, cũng như một số token BAL làm phần thưởng cho việc sử dụng Balancer làm nguồn thanh khoản. Một điểm khác biệt cuối cùng là trong khi nhóm Ducati Uniswap có nhóm ETH là 50/50, mang lại cho các nhà đầu tư khả năng tiếp cận bình đẳng với ETH và mã thông báo DeFi, thì PieDAO có trọng số 70/30, khiến nhóm thanh khoản này nghiêng nhiều hơn về Chỉ số DeFi này.
Với suy nghĩ này, nếu bạn cho rằng DeFi sẽ hoạt động tốt hơn ETH trong tương lai, thì những LP cung cấp tính thanh khoản cho nhóm Balancer 70/30 sẽ có khả năng tiếp xúc nhiều hơn với DeFi lợi nhuận và giảm khả năng gặp phải những tổn thất tạm thời.
Synthetix sDeFi
Vốn hóa thị trường: 1,2 USD triệu
Số lượng tài sản: 12
Phân bổ tối đa: AAVE, SNX, YFI, 15%
Phân bổ tối thiểu: NXM, UMA, BAL, CRV, REN, 5%
Khai thác thanh khoản: Không
Phí: Không
Chỉ số sDeFi của Synthetix bao gồm 12 tài sản và là chỉ số lâu đời nhất và đa dạng nhất trong lĩnh vực này. Chỉ số này đã được cập nhật trong những tuần gần đây, thêm YFI, UNI, wNXM và CRV vào danh sách kết hợp, đồng thời loại bỏ ZRX, REP, LRC và BNT. Điều đó có nghĩa là chỉ số sDeFi bao gồm một số tài sản khác không có trong PI, chẳng hạn như NXM, UMA và CRV.
Ngoài ra, không giống như Chỉ số CPI, Chỉ số sDeFi là một tài sản tổng hợp theo dõi giá của tài sản cơ bản, thay vì tất cả tài sản đều có thể mua lại - dành cho những người quan tâm đến việc mua lại. người lập chỉ mục tài sản cơ bản của họ, đây là một điểm khác biệt quan trọng.
Mặc dù không có ưu đãi khai thác thanh khoản trực tiếp tương tự nào khác, bạn luôn có thể đặt SNX vào giao thức để đúc sUSD và sử dụng tiền để mua Chỉ số sDeFi và SNX mà bạn đặt cược sẽ được thưởng bằng lạm phát và phí giao dịch.
Tuy nhiên, bạn phải hoàn trả khoản nợ sUSD của mình để đổi lấy SNX đã đặt cược của mình!
PieDAO DeFi + S (Vốn nhỏ)
Vốn hóa thị trường: 970.000 USD
Số lượng tài sản: 6
Phân bổ tối đa: UMA, 33,7%
Phân bổ tối thiểu: MLN, 2,1%
Khai thác thanh khoản: Có - Rất tốt
Phí: Phí hoán đổi 0%
Tương tự như ETF vốn hóa lớn, DeFi vốn hóa nhỏ của PieDAO ETF có một rổ token tập trung, buộc các nhà đầu tư phải có niềm tin cao hơn vào token cơ bản.
Cụ thể, khoảng 64% ETF chỉ bao gồm REN (thỏa thuận thanh khoản xuyên chuỗi) và UMA (thỏa thuận phái sinh tổng quát). Mặc dù cả hai tài sản đều hoạt động tốt kể từ #DeFiSummer2020 (cơn sốt mùa hè DeFi), bạn sẽ cảm thấy thoải mái khi đảm nhận các vị thế mua trên mỗi tài sản vì chúng chiếm phần lớn danh mục đầu tư của bạn.
Tương tự như DeFi + L, DeFi + S ETF sử dụng nhóm Balancer có trọng số 70/30 để mang đến cơ hội khai thác thanh khoản hấp dẫn và LP có thể kiếm được ~118 % APY bằng cách kiếm DOUGH trong khi vẫn duy trì mức độ tiếp xúc lớn với hoạt động đặt cược tập trung vào mã thông báo DeFi.
Đối với tất cả các nhà đầu tư mạo hiểm tiền điện tử đang lạc quan về REN và UMA cũng như BAL và LRC, đây là quỹ ETF mà bạn có thể sở hữu.
Dành cho những ai gặp khó khăn trong việc lựa chọn giữa DeFi + S và DeFi + L The những người ở PieDAO gần đây đã ra mắt DeFi++, kết hợp hai quỹ ETF thành một phương tiện đầu tư duy nhất, được mã hóa (và có tính đa dạng cao).
Hiệu suất chỉ số
Vì hầu hết các chỉ số DeFi này chỉ mới hoạt động được vài tuần và đang trong giai đoạn giữa thị trường DeFi gấu, khiến việc đánh giá hiệu suất lịch sử trở nên khó khăn. Bất chấp điều đó, đây là thông tin tổng quan về hoạt động của các chỉ số DeFi nêu trên trong vài tuần qua trong thị trường giá xuống:
Quỹ ETF vốn hóa nhỏ của PieDAO là quỹ có hoạt động tốt nhất cho đến nay, vì ETF này đã cho phép chủ sở hữu tránh được tổn thất đáng kể trong DeFi kể từ mức đỉnh tháng 9, chỉ mất 5% giá trị.
Mặt khác, DeFi Pulse, ra mắt vào thời điểm cao điểm của chu kỳ thị trường, lại có hiệu suất kém nhất trên chỉ số DeFi, vì giá trị của nó đã giảm khoảng 36% kể từ khi thành lập, con số này còn tệ hơn so với sDeFi của Synthetix, vốn đã giảm 32% trong cùng thời kỳ.
Sự phục hồi gần đây của DeFi là tín hiệu tốt cho tất cả các chỉ số, tuy nhiên, hiện chỉ có dữ liệu theo tuần thay vì nhiều năm, vì vậy rất khó để đánh giá quỹ ETF nào là tốt nhất cho bạn để đầu tư vào và vẫn chưa quá sớm. Vì vậy, chỉ coi nhẹ dữ liệu hiện tại.
Quan trọng nhất, điều đó phụ thuộc vào sở thích của bạn đối với tài sản mà mỗi quỹ nắm giữ.
Đầu tư tập trung và đầu tư đa dạng
Mua chỉ số là để có được cơ hội thị trường đa dạng Phương pháp tốt nhất . Bạn không phải lo lắng về các sắc thái đằng sau tài chính mở, giúp bạn yên tâm khi làm việc với danh mục tiền điện tử của mình.
Nhưng có một cảnh báo.
Mặc dù đa dạng hóa là một cách tuyệt vời để giảm thiểu rủi ro nhưng về cơ bản, bạn cũng đang làm giảm lợi nhuận tiềm năng. Kiếm được nhiều tiền thông qua đầu tư không phải bằng cách bỏ tiền vào hàng tá tài sản mà bằng cách đặt cược tập trung. Tiền thật có thể được tạo ra khi bạn có niềm tin mãnh liệt vào triển vọng dài hạn của khoản đầu tư và phân bổ phần lớn danh mục đầu tư của bạn vào đó.
Đây là triết lý đầu tư của các nhà đầu tư giá trị nổi tiếng Benjamin Graham và Warren Buffett. Graham đã đầu tư khoảng 25% vốn của đối tác vào GEICO vào năm 1948 với số tiền 712.000 USD, một khoản phân bổ đầu tư chưa từng có so với hiệu quả hoạt động và chiến lược đầu tư chung của ông. Nhưng 25 năm sau, khoản đầu tư này trị giá 400 triệu USD. Anh ấy chắc chắn về triển vọng tương lai của công ty và hành động theo nó. Phần thưởng cuối cùng là tuyệt vời.
Nếu Graham đầu tư số tiền tương tự vào S&P 500 trong cùng khoảng thời gian, thì giờ đây anh ấy sẽ thu được 5,5 triệu USD từ khoản đầu tư của mình. Đây là một khoản lợi nhuận tốt nhưng không phù hợp với niềm tin của anh ấy rằng một công ty có thể thành công và phát triển. 5,5 triệu USD không là gì so với việc đầu tư tập trung.
Vậy đó. Vì vậy, mặc dù đầu tư vào chỉ số là một chiến lược khả thi, đặc biệt đối với những người mới làm quen với DeFi và không có thời gian tìm hiểu kỹ từng giao thức, nhưng thật khó để vượt trội hơn những người có kiến thức và sẵn sàng chấp nhận rủi ro cao hơn, những người này tin tưởng chắc chắn. vào sự thành công trong tương lai của một số ít giao thức và đầu tư mạnh mẽ vào chúng.
Nhưng về lâu dài, các con số sẽ tự nói lên điều đó.
Đối với những người canh tác lợi nhuận, hầu hết các chỉ số mới đều mang lại cơ hội hấp dẫn để kiếm thu nhập thụ động năng suất cao trong khi vẫn duy trì khả năng tiếp cận các khoản đầu tư Ethereum và danh mục đầu tư đa dạng trong các lĩnh vực nóng nhất của tiền điện tử.
Với việc PieDAO và Index Coop hiện đang cạnh tranh hiệu quả để tạo ra chỉ số tiền điện tử tốt nhất, năm 2021 sẽ chứng kiến sự ra đời của một loạt quỹ đa dạng mới cho ngành.
Vì vậy, hãy chú ý theo dõi.
Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:
Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats
Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App
Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia
Bài viết liên quan
