Tiêu đề gốc: "Cả năm 2023 và chủ đề cho năm 2024"

Tác giả gốc: Binance Research

Bản tổng hợp gốc: Odaily Planet Daily

2023 Nhìn lại năm

2023 đánh dấu năm phục hồi của thị trường tiền điện tử, với vốn hóa thị trường tiền điện tử toàn cầu tăng trưởng khoảng 109 % . Sự tăng trưởng ấn tượng này chủ yếu nhờ sự tiến bộ đáng kể trong quý 1 và quý 4, đạt mức tăng trưởng lần lượt là 48,3% và 54,4%. Điều này trái ngược hoàn toàn với thời điểm khó khăn của năm 2022, khi thị trường giảm khoảng 64%, do một loạt sự kiện không ổn định bao gồm sự bất ổn của UST, sự phá sản của nhiều tổ chức cho vay và giông bão ở FTX ;.

Các yếu tố chính tạo nên hiệu quả hoạt động mạnh mẽ vào năm 2023 bao gồm một loạt các bước phát triển quan trọng. Điều quan trọng nhất trong số này là sự lạc quan do các Bitcoin ETF giao ngay mang lại và những kỳ vọng về đợt halving Bitcoin sắp tới. Bối cảnh kinh tế vĩ mô mạnh mẽ (khả năng phục hồi của tăng trưởng GDP toàn cầu và lạm phát chậm lại) cũng tạo ra môi trường thuận lợi cho tiền điện tử vào năm 2023.

Mặc dù có những thành tựu đáng kể, 2023 không phải là không có thách thức. Vào tháng 3, sự hỗn loạn trong ngành ngân hàng đã ảnh hưởng đến thị trường tiền điện tử, khiến stablecoin USDC tạm thời không được neo đậu. Vào tháng 8, các nhà giao dịch đã phải chịu khoản lỗ lên tới 1 tỷ USD do thanh lý do bất ổn kinh tế vĩ mô liên quan đến nền kinh tế Trung Quốc và các dấu hiệu cho thấy Cục Dự trữ Liên bang đang xem xét tăng lãi suất thêm. Nhưng thị trường tiền điện tử đã cho thấy khả năng phục hồi, nhanh chóng phục hồi và lấy lại đà tăng trưởng trong những tháng tiếp theo.

Khi chúng ta nhìn về tương lai của thị trường tiền điện tử, bài học từ năm 2023 nêu bật khả năng thích ứng, đổi mới và phát triển của ngành tiền điện tử khi đối mặt với những thách thức. Sự phục hồi mạnh mẽ vào năm 2023 mang lại cho không gian tiền điện tử nền tảng cho nhiều đột phá, tăng trưởng và khả năng hơn.

Triển vọng năm 2024

Nhìn về phía trước, chúng tôi xem xét hiệu suất vượt trội của thị trường trong năm qua Cảm thấy vui vẻ và mong chờ các chủ đề sau.

Câu chuyện về Bitcoin vẫn được đặt lên hàng đầu

Trong suốt năm 2023, nhờ có nhiều câu chuyện khác nhau. Tiền xu đã trở thành tâm điểm chú ý , chẳng hạn như Ordinals/BRC-20, sự chấp thuận của các quỹ ETF Bitcoin giao ngay và sự kiện halving năm 2024. Các quy định và BRC-20 đánh dấu 0 to 1 sự đổi mới trong quá trình phát triển của Bitcoin, lần đầu tiên giới thiệu việc triển khai, đúc và chuyển các mã thông báo có thể thay thế trên mạng Bitcoin. Những token này cũng nhanh chóng trở thành mục tiêu đầu tư Alpha cho các nhà đầu tư trong hệ sinh thái Bitcoin. Trong khi đó, quỹ ETF giao ngay được phê duyệt gần đây có thể mang lại tính thanh khoản đáng kể cho thị trường tiền điện tử và đánh dấu sự công nhận chính thống đối với Bitcoin như một tài sản hợp pháp.

Động lực có thể sẽ tiếp tục tiến tới 2024  Quyết định cuối cùng của SEC đã được đưa ra và nhiều khả năng sẽ mang tính tích cực. Trong lịch sử, thị trường tiền điện tử hoạt động tốt trong năm sau sự kiện halving Bitcoin. Do đó, sự chấp thuận gần đây của các quỹ ETF giao ngay và sự lạc quan trước đợt halving tháng 4 có thể gây ra biến động đáng kể trên thị trường.

Ngoài ra, vì Ordinals và BRC-20 có vốn hóa thị trường nhỏ hơn và có Meme thuộc tính, nếu Bitcoin nhanh chóng cao hơn, chúng ta có thể chứng kiến nhiều hơn biến động giá nghiêm trọng. Các hệ sinh thái Ordinals và BRC-20 dự kiến sẽ phát triển hơn nữa. Đáng chú ý nhất là việc ra mắt nhiều giải pháp mở rộng quy mô Bitcoin, chẳng hạn như sBTC của Stacks, sẽ là một sự phát triển thú vị giúp nâng cao khả năng của Bitcoin.

Các ứng dụng kinh tế sở hữu có thêm động lực

Công nghệ chuỗi khối cho phép người dùng đòi lại chủ quyền đối với các tài nguyên theo truyền thống được kiểm soát bởi các thực thể lớn, bao gồm dữ liệu cá nhân, nội dung sáng tạo và tài nguyên máy tính. Ví dụ: các dịch vụ lưu trữ tập trung có thể yêu cầu người dùng từ bỏ quyền kiểm soát dữ liệu của họ, khiến họ có nguy cơ bị rò rỉ quyền riêng tư và các điểm lỗi duy nhất. Nhiều dự án khác nhau đang khám phá các giải pháp thay thế giúp người dùng kiểm soát tốt hơn tài sản và thông tin của họ. Về vấn đề này,hai lĩnh vực đáng chú ý là cơ sở hạ tầng mạng vật lý phi tập trung (DePin) và phương tiện truyền thông xã hội phi tập trung (DeSoc).

Mặc dù các khái niệm DePin và DeSoc đã xuất hiện được một thời gian nhưng chúng chưa bắt đầu thu hút được sự chú ý đáng kể cho đến 2023  Sự thay đổi này có thể là do sự phát triển cơ sở hạ tầng hoàn thiện, nâng cao nhận thức và sự phát triển của cơ sở người dùng trong không gian tiền điện tử. Đối với DeSoc, Friend.tech là động lực tăng trưởng chính trong 2023 tạo ra doanh thu đáng kể tương đương với một số giao thức hàng đầu. Friend.tech chứng minh tiềm năng của phương tiện truyền thông xã hội phi tập trung, cho phép người dùng kiếm tiền từ sáng tạo của họ mà không bị giới hạn bởi nền tảng trung tâm. Vào 2024 chúng ta có thể thấy các ứng dụng tương tự khám phá nhiều dạng truyền thông xã hội khác nhau, bao gồm âm nhạc, video và nội dung bằng văn bản.

Trong khi đó, DePin trở thành một câu chuyện nóng bỏng vào cuối 2023  Các giao thức này được coi là có tiềm năng tăng trưởng cao do quy mô thị trường lớn và khả năng mở rộng quy mô nhanh chóng thông qua các chiến lược tăng trưởng từ dưới lên. Vào 2024 chúng ta có thể chứng kiến tốc độ áp dụng DePin và DeSoc dự án, tận dụng tiềm năng tăng trưởng và thâm nhập thị trường của chúng.

Tăng cường tích hợp Trí tuệ nhân tạo (AI)

ChatGPT  từ OpenAI  về các ứng dụng AI vào năm 2023, AI và mã hóa (AI x Crypto) đã trở thành một trong những câu chuyện chính trong những tháng gần đây và nhiều dự án tiếp tục xuất hiện. Chúng tôi tin rằng sự tích hợp giữa AI và tiền điện tử là một lĩnh vực tăng trưởng đáng chú ý. Mặc dù vẫn đang ở giai đoạn đầu nhưng việc tích hợp trí tuệ nhân tạo vào hệ sinh thái tiền điện tử sẽ mở ra nhiều khả năng liên quan đến các trường hợp sử dụng tiềm năng và cung cấp các giải pháp thay thế cho các giải pháp hiện có.

Các dự án bắt đầu tích hợp trí tuệ nhân tạo đã cung cấp các dịch vụ như tự động hóa giao dịch, phân tích dự đoán, nghệ thuật sáng tạo, phân tích dữ liệu và  DAO hoạt động

Khi thị trường dần lấy lại đà tăng trưởng, tính thanh khoản trên chuỗi và quy mô hoạt động tài chính dự kiến sẽ tăng lên. Hai hạng mục cần theo dõi là hệ thống quản lý thanh khoản và yêu cầu báo giá (RFQ). Nhà tạo lập thị trường thanh khoản tập trung (CLMM) do Uniswap V3 quảng bá giải quyết vấn đề không đủ hiệu quả về vốn. Tuy nhiên, các vấn đề như Mất mát tạm thời (IL) và Thanh khoản đúng lúc (JIT), đòi hỏi quản lý vị thế tích cực, vẫn gây ra vấn đề cho những người tham gia ít kinh nghiệm hơn. Điều này đã dẫn đến sự xuất hiện của các giao thức thanh khoản sử dụng nhiều chiến lược khác nhau để tối ưu hóa vị thế của nhà cung cấp thanh khoản CLMM. Hiện tại, riêng TVL của Uniswap V3 đã đạt 2,4 tỷ USD, nhưng giá trị tổng hợp được quản lý bởi các giao thức quản lý thanh khoản này chỉ là 400 triệu USD. Khoảng cách này làm nổi bật tiềm năng tăng trưởng, đặc biệt là với sự ra mắt sắp tới của Uniswap V4, có thể giới thiệu các tính năng tối ưu hóa thanh khoản nâng cao hơn.

Hệ thống RFQ , được đại diện bởi các dự án bao gồm Cơ chế Uniswap như đấu giá Hà Lan để đảm bảo giá cả cạnh tranh. Ưu điểm của mô hình RFQ bao gồm giá cả cạnh tranh, bảo vệ MEV , không trượt giá và không xử lý đơn hàng Gas . Khi cơ sở hạ tầng giao dịch trên chuỗi tiếp tục phát triển, khả năng áp dụng mô hình hiệu quả như vậy có thể sẽ tăng lên.

Việc áp dụng thể chế tăng tốc

Năm 2023 sẽ chứng kiến sự xuất hiện của các thể chế và dự kiến sẽ có thêm nhiều tổ chức tham gia vào không gian mật mã. Trong thị trường gấu năm ngoái, những gã khổng lồ quản lý tài sản truyền thống có uy tín như BlackRock và Fidelity đã bước vào không gian tiền điện tử, chứng tỏ niềm tin của họ vào tiềm năng lâu dài của ngành.

Bảo mật vẫn rất quan trọng

Trong ngành công nghiệp tiền điện tử, bảo mật đóng vai trò then chốt trong việc xây dựng và duy trì niềm tin của người dùng đóng một vai trò quan trọng và theo dữ liệu từ DeFiLlama, thiệt hại do các cuộc tấn công DeFi gây ra vào năm 2023 đã vượt quá 1 tỷ USD. Đây là một sự cải thiện đáng kể so với khoảng 3,28 tỷ USD bị đánh cắp vào năm 2022.

Do tầm quan trọng của an ninh, chúng tôi dự kiến sẽ tiếp tục tập trung phát triển lĩnh vực này vào 2024  Trọng tâm này có thể có nhiều hình thức khác nhau, chẳng hạn nhưđổi mới sản phẩm, sáng kiến giáo dục và cải thiện trải nghiệm người dùng.

Việc trừu tượng hóa tài khoản trở nên quan trọng hơn

Để thu hút hàng tỷ người dùng tiếp theo và đẩy nhanh việc áp dụng Blockchain, khả năng tiếp cận và tính toàn diện là rất quan trọng. Trong một thế giới lý tưởng, người dùng có thể dễ dàng sử dụng DApp và thực hiện mọi hoạt động trên chuỗi. Tuy nhiên, thực sự vẫn còn rất nhiều chỗ để cải thiện. Ví dụ, hầu hết giao dịch vẫn diễn ra trên các sàn giao dịch tập trung. Ngay cả ở thời điểm đỉnh cao vào tháng 5 năm 2023, các sàn giao dịch phi tập trung vẫn chỉ chiếm 20% tổng khối lượng giao dịch của CEX.

Có một số đổi mới khiến chúng tôi hào hứng về tương lai. Ví dụ: Trừu tượng hóa tài khoản tạo điều kiện thuận lợi cho việc triển khai ví hợp đồng thông minh với khả năng sử dụng nâng cao, với các tính năng như phục hồi xã hội, cải thiện đáng kể trải nghiệm tổng thể của người dùng. Với sự cạnh tranh khốc liệt giữa các nhà cung cấp ví, chúng ta có thể thấy sự tăng trưởng nhanh chóng.

Liên kết gốc

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:

Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats

Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia