Nắm giữ 8 stablecoin phi tập trung tiềm năng, ai có thể trở thành người dẫn đầu ngành công nghiệp nghìn tỷ đô la?

Tiêu đề gốc: "Kho 8 stablecoin phi tập trung tiềm năng, ai có thể trở thành người dẫn đầu ngành công nghiệp nghìn tỷ đô la?" 》

Tác giả gốc: Thor Hartvigsen

Bản tổng hợp gốc: The Way of DeFi

Thị trường stablecoin là ngành công nghiệp nghìn tỷ đô la trong tương lai. Có một số cơ hội tuyệt vời có sẵn để tận dụng nếu bạn biết nơi để tìm.

Stablecoin kết nối ngành DeFi với tài chính truyền thống và chắc chắn là một trong những đổi mới quan trọng nhất trong lĩnh vực này.

Nhưng liệu nhu cầu về stablecoin phi tập trung có tồn tại không? Sau vụ tai nạn Terra, chẳng phải hầu hết mọi người đều cảm thấy an toàn hơn khi nắm giữ $USDC sao?

Một thế giới kỹ thuật số phi tập trung đòi hỏi cơ sở hạ tầng phi tập trung - tất nhiên bao gồm cả stablecoin.

Việc tin tưởng các công ty tập trung xử lý hàng tỷ hoặc hàng nghìn tỷ đô la không chỉ đi ngược lại đặc tính của lĩnh vực này mà còn mang đến những rủi ro lớn hơn… …

Các stablecoin phi tập trung đã bị ảnh hưởng nặng nề bởi sự cố Terra và tất cả các stablecoin kể từ đó đã mất một lượng thanh khoản đáng kể do dòng thanh khoản tổng thể chảy ra ngoài.

Vì vậy, hãy cùng khám phá thế hệ tiếp theo của stablecoin phi tập trung an toàn, có thể mở rộng và phi tập trung.

Dưới đây là 8 dự án stablecoin phi tập trung đầy hứa hẹn (đã triển khai và sắp ra mắt).

Ra mắt dự án stablecoin phi tập trung

1 Frax Finance

$FRAX ($1 tỷ vốn hóa thị trường)

FRAX là stablecoin lớn thứ hai với tài sản thế chấp khoảng 90%.

Tài sản thế chấp kiếm thu nhập cho giao thức và chủ sở hữu $FXS thông qua AMO (hoạt động thị trường thuật toán) được sử dụng trên các giao thức DeFi.

Frax Finance đã xây dựng nhiều sản phẩm xung quanh chính $FRAX, bao gồm Fraxswap, Fraxlend, đặt cược thanh khoản ETH, FPI (một loại tiền ổn định được gắn với CPI của Hoa Kỳ). Giao thức này tiếp tục đảm bảo tính thanh khoản sâu trong $FRAX bằng cách sở hữu phần lớn $CVX và hợp tác với Curve Finance.

$FXS là một khoản đầu tư thú vị vì nó được hưởng lợi trực tiếp từ sự tăng trưởng của $FRAX và các sản phẩm khác do Frax Finance phát triển như frxETH.

2 Giao thức thanh khoản

$LUSD (thị trường 228 triệu USD)

LUSD hoàn toàn được thế chấp quá mức chỉ bằng $ ETH, khiến nó trở thành một trong những stablecoin phi tập trung nhất trong DeFi.

Người dùng gửi ETH (tỷ lệ thế chấp tối thiểu 110%) và vay LUSD không lãi suất làm tài sản thế chấp.

Đạt "Nhóm ổn định" duy trì mức cố định và người dùng cung cấp LUSD và tham gia thanh lý các vị thế dưới 110%-CR để đổi lấy lợi suất thực tế.

Tôi đã viết một bài viết về $LUSD và $LQTY vào năm ngoái, bạn có thể xem thử tại đây:

3 Synthetix

$sUSD ($53 triệu vốn hóa thị trường)

Người dùngUSD (USD tổng hợp) có thể được đúc bằng cách đặt cược $SNX và vay nó.

Vì vậy, sUSD hoàn toàn được $SNX thế chấp quá mức, nhưng điều đó sẽ thay đổi với Synthetix V3 sắp ra mắt vào Quý 1/Quý 2.

Synthetix V2 sẽ được phát hành trên Ethereum và Optimism vào cuối năm 2022, đồng thời giới thiệu Perps V2 và các giao dịch hoán đổi nguyên tử. Các giao thức khác có thể sử dụng Synthetix làm sản phẩm dịch vụ thanh khoản và được xây dựng dựa trên các sản phẩm này.

V3 sẽ giới thiệu thêm nhiều thị trường và tài sản mới làm tài sản thế chấp cho sUSD.

4 Sperax

$USD ($22.000 vốn hóa thị trường)

Sperax là một giao thức nhỏ trên Arbitrum với một stablecoin gốc được thế chấp hoàn toàn bằng các stablecoin khác (57% USDC, 33% FRAX và 10% VST).

Tài sản thế chấp được sử dụng để tạo ra lợi nhuận được phân phối trực tiếp cho người nắm giữ USD.

Ngoài ra, Sperax gần đây đã ra mắt Demeter, một giao thức để DAO khởi chạy và quản lý nhóm thanh khoản tập trung được khuyến khích bởi Mã thông báo $SPA.

Biểu đồ bên dưới cho thấy động lực đằng sau USD và $SPA.

Tiếp theo là stablecoin sắp ra mắt

1 Curve Finance

Curve đang tung ra $crvUSD, sẽ sử dụng "LLAMMA" (Thuật toán AMM cho vay và thanh lý) Đạt được liên tục và thanh lý suôn sẻ các vị thế nợ.

Điều này cải thiện hiệu quả sử dụng vốn và trải nghiệm cho vay tổng thể.

Tất cả tài sản thế chấp có sẵn để vay crvUSD sẽ được ghép vào các nhóm thanh khoản kiểu Curve V2.

Theo những gì chúng tôi biết từ sách trắng, ETH sẽ là tài sản thế chấp duy nhất cho stablecoin khi nó ra mắt.

Có tin đồn rằng khi ra mắt sẽ có một số loại tài sản thế chấp khác nhau, bao gồm cả nhóm thanh khoản từ Curve Finance như Tricrypto (wBTC/ETH/USDT) hoặc 3 Crv (USDT/USDC/DAI).

Vì vậy, tất cả những thứ này sẽ có LP duy nhất với crvUSD. Có khả năng mang lại doanh thu bổ sung đáng kể cho giao thức.

2 Dopex

Dopex là một giao thức tùy chọn phi tập trung với nhiều loại sản phẩm, chẳng hạn như SSOV (Hầm tùy chọn thế chấp đơn), Tùy chọn dây buộc Đại Tây Dương, Tùy chọn LP, v.v.

Dopex sử dụng hai Mã thông báo Thực hiện các thao tác:

$DPX -> Thực tế Mã thông báo

$RDPX -> Giảm giá Mã thông báo (Sắp có trong V2)

rDPX V2 sẽ giới thiệu khả năng tạo ra các tài sản cố định tổng hợp bằng cách đốt rDPX (làm cho nó giảm phát). Nó có thể sẽ ra mắt trong tháng này cùng với dpxETH.

$dpxUSD sẽ mất một thời gian nhưng sẽ được hỗ trợ:

75% bởi dpxETH

25% bởi rDPX

Những người đứng sau rDPX Mã thông báo Cơ chế sẽ thay đổi đáng kể và trở nên giảm phát dựa trên nhu cầu về các sản phẩm tổng hợp này.

rDPX V2 đã được phát triển từ lâu và có rất nhiều người mong đợi nó.

$rDPX sẽ là một điều thú vị Mã thông báo , để theo dõi trong vài tháng tới.

3 Aave

Aave sẽ phát hành stablecoin $GHO của họ trong năm nay.

$GHO sẽ được thế chấp quá mức bằng tài sản trên Aave khi người dùng đăng tài sản thế chấp và vay $GHO làm tài sản thế chấp.

Không giống như mô hình cho vay thông thường trong đó lãi suất cho vay phụ thuộc vào lãi suất tiện ích tài sản thế chấp, lãi suất cho vay của $GHO sẽ được đặt trước bởi người được gọi là "người hỗ trợ" Đặt và điều chỉnh.

Các điều phối viên có thể đúc và đốt stablecoin theo yêu cầu, giúp họ có toàn quyền kiểm soát nguồn cung $GHO.

Ban đầu chỉ có Aave là điều phối viên, nhưng nhiều người khác sẽ được chấp nhận thông qua quản trị.

Những người đặt cược $AAVE sẽ có thể vay $GHO với mức giá rẻ hơn.

4 Redacted Cartel

Redacted Cartel đã gợi ý về một loại tiền điện tử phi tập trung được hỗ trợ bởi ETH LSD Stablecoin tập trung.

Sách trắng của nó vẫn chưa được phát hành, nhưng các chủ đề bên dưới cung cấp cái nhìn sâu sắc về một số tính năng tiềm năng. Chắc chắn đáng thử. https://twitter.com/MStiive/status/1610884361506938880

Liên kết gốc

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:

Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats

Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia