Hợp đồng thông minh Layer1 của Algorand sẽ mang lại những kịch bản DeFi nào?

Vào cuối tháng trước, người sáng lập Algorand và người đoạt giải Turing, Silvio Micali, đã xuất bản một blog về hợp đồng thông minh Layer1 trên trang web chính thức của dự án. Bài báo nói rằng Algorand là cam kết phát triển Lớp đầu tiên cung cấp cho người dùng các công cụ tài chính tốt nhất và thuận tiện nhất. Algorand sẽ triển khai các chức năng hợp đồng thông minh (sau đây gọi là ASC, Hợp đồng thông minh Algorand) trên lớp đầu tiên trong tương lai.

Theo bài đăng trên blog chính thức, các thành phần cốt lõi của ASC là các giao dịch ASC và tài khoản ASC. Sự xuất hiện của chúng sẽ được kết hợp một cách hữu cơ với việc phát hành mã thông báo lớp đầu tiên của Algorand và các chức năng hoán đổi nguyên tử nhiều bên, từ đó kích thích hoạt động của Algorand nhiều hơn nữa. Tiềm năng lớn.

Blockbeats Sau khi đọc và nghiên cứu bài đăng trên blog của Silvio Micali, BlockBeats nhận thấy rằng nếu ASC được triển khai thành công, lớp đầu tiên dựa trên Algorand có thể mở rộng và kết hợp nhiều chức năng, mang lại nhiều kịch bản ứng dụng DeFi và thậm chí cả nó cải thiện các vấn đề về độ trễ và bảo mật của các hợp đồng thông minh trước đây trong các kịch bản DeFi, đồng thời thay đổi các điểm yếu của việc sử dụng một lần hiện tại của mã thông báo ALGO và việc thiếu “khả năng chơi”.

Vậy, nếu những công nghệ này được triển khai trong tương lai, thì các hợp đồng thông minh của Algorand sẽ có những chức năng gì và những chức năng này có thể phát triển thành những kịch bản DeFi nào?

Lưu ý: Kịch bản DeFi sau đây dựa trên nhịp điệu khối BlockBeats và được mở rộng dựa trên mô tả hiện tại của Silvio Micali về ASC. Do độ dài của dữ liệu và những hạn chế về nhận thức của tác giả, có thể có những sai lệch nhỏ. Để biết chi tiết, vui lòng tham khảo phần tiếp theo chính thức của Algorand. Các tài liệu đã xuất bản sẽ được ưu tiên áp dụng.

Cho vay phi tập trung, stablecoin, công cụ phái sinh

Theo ASC Tài liệu mô tả rằng trong Algorand, người dùng A có thể thế chấp một số tài sản kỹ thuật số nhất định và yêu cầu khoản vay từ người dùng B. Khi tài sản thế chấp của người dùng A không đủ để duy trì tỷ lệ rủi ro cần thiết cho việc cho vay, hệ thống sẽ tự động thanh lý và trả lại tài sản của người dùng B.

Trường hợp sử dụng này có thể được mở rộng thành nền tảng stablecoin và cho vay có đòn bẩy phi tập trung như MakerDAO. Người dùng có thể thế chấp quá mức mã thông báo gốc của ALGO hoặc mã thông báo do lớp đầu tiên của Algorand phát hành để nhận được stablecoin trên một chuỗi nhất định. Chức năng hoán đổi chuỗi chéo của Algorand có thể giúp MCD (kho nợ đa tài sản thế chấp) trên Algorand dễ dàng thực hiện hơn.

Trong thị trường P2P trên chuỗi, người dùng có nhu cầu vay có thể thế chấp mã thông báo gốc ALGO, mã thông báo do lớp đầu tiên của Algorand phát hành hoặc mã thông báo thế chấp của các chuỗi khác thông qua chuyển đổi chuỗi chéo, từ đó có được quyền lợi nhất định của người dùng khác. loại mã thông báo. Chức năng hoán đổi nguyên tử nhiều bên cho phép dễ dàng mở rộng kịch bản này từ người dùng cá nhân sang người dùng doanh nghiệp. Ví dụ: ba dòng sản phẩm ABC của một công ty chỉ có thể hợp tác tạo ra một sản phẩm nhất định sau khi thanh toán tiền điện tử có giá trị abc tương ứng theo hợp đồng. đặt hàng.

Cách đơn giản nhất là người dùng có thể nhận được nhiều mã thông báo ALGO hơn bằng cách cam kết gửi tiền ALGO (điều tương tự cũng áp dụng cho các mã thông báo khác trên Algorand), hình thành thị trường phái sinh Algorand.

DEX, nhóm thanh khoản

Hầu hết tất cả các chuỗi công khai đều có thể thực hiện DEX, vì vậy Algorand có thể có sự khác biệt là gì ?

Hầu hết các DEX truyền thống chỉ hỗ trợ các giao dịch giao ngay thông thường, trong khi ASC của Algorand có thể mở rộng các chức năng của DEX theo cả chiều ngang và chiều dọc. Để đưa ra một ví dụ về mở rộng theo chiều dọc, một người dùng A nào đó có tiền và muốn đầu tư vào thị trường DEX, nhưng người dùng A không hiểu về đầu tư tiền điện tử và muốn giao phó cho một người quản lý chuyên nghiệp B. Lúc này, ASC có thể dễ dàng để A Bằng cách ủy quyền cho B, B có thể cung cấp cho A các dịch vụ quản lý tài chính trên DEX và nhận khoản chênh lệch tương ứng với loại tiền giao dịch, số tiền, thời gian và các điều kiện khác được chỉ định.

Đối với các trường hợp sử dụng mở rộng theo chiều ngang, đó có thể là giao dịch hàng loạt DEX cho người dùng tổ chức. Hoán đổi nguyên tử nhiều bên cho phép các tổ chức thực hiện các giao dịch lớn của nhiều bên cụ thể thông qua DEX. Nếu Algorand triển khai các chức năng bảo mật trong Trong tương lai, kịch bản này vẫn có thể xảy ra Có thể tiếp tục mở rộng sang giao dịch dark pool.

Ngoài ra, về mặt lý thuyết, Algorand cũng có thể chạy nền tảng DEX tương tự như Uniswap trên Ethereum, hủy phương thức giao dịch trước đó là lệnh giới hạn giá, sử dụng nhóm tạo thị trường để phù hợp với thị trường và cung cấp thanh khoản, và mở rộng sang nhiều chế độ chuyển đổi Coin. Ví dụ: người dùng C khóa một lượng ALGO, XYZ và UVW nhất định trong Algorand (giả sử rằng XYZ và UVW là một số mã thông báo nhất định do lớp Algorand đầu tiên phát hành) để cung cấp tính thanh khoản cho DEX và nhận được các ưu đãi kinh tế tương ứng. Mặt khác, người dùng D có thể bắt đầu giao dịch trên chuỗi dựa trên ALGO, XYZ và UVW.

Bạn phải biết rằng trong mạng Algorand hiện tại, kịch bản sử dụng mã thông báo ALGO rất đơn lẻ, giới hạn ở "giao dịch" và "giữ", trong khi các chủ sở hữu tiền tệ thông thường của ALGO và nút chuyển tiếp (nút chuyển tiếp)) có cùng một chương trình khuyến khích, do đó không có trường hợp hiệu suất sản phẩm bị hạn chế lẫn nhau do sự khác biệt về đặt cược và lợi nhuận DeFi trong các chuỗi công khai PoS khác. Nếu nền tảng DEX nói trên có thể ra mắt, nó chắc chắn sẽ mang đến cho token ALGO những kịch bản sử dụng mới.

Bán mã thông báo, huy động vốn từ cộng đồng cho dự án

Theo mô tả tài liệu ASC, trong Algorand, người dùng A có thể chỉ định giá cho một mã thông báo (hoặc mặt hàng) A cụ thể và người dùng B mua token Việc thanh toán có thể được thực hiện nhanh chóng và Người dùng A không cần phải xem lại. Người dùng A cũng có thể bắt đầu huy động vốn cộng đồng cho một dự án cụ thể. Nếu huy động vốn cộng đồng không đạt đến giới hạn cứng trong thời hạn đã thỏa thuận, hệ thống sẽ tự động xác định và trả lại tiền của tất cả những người tham gia huy động vốn cộng đồng. Nếu không, dự án sẽ thành công huy động vốn từ cộng đồng. .

Những đặc điểm như vậy cho phép Algorand hỗ trợ việc bán mã thông báo tương tự như ICO và IDO trong tương lai, cũng như các hoạt động huy động vốn từ cộng đồng sau nhiều thay đổi trong chuỗi dự án hoặc mã hóa tài sản. Nói một cách có thể không phù hợp nhưng đủ phổ biến, nếu ERC20 của Ethereum là phát hành tiền chỉ bằng một cú nhấp chuột và Substrate của Polkadot là phát hành chuỗi bằng một cú nhấp chuột, thì sự kết hợp giữa phát hành tiền xu lớp đầu tiên của Algorand và ASC có thể có thể nói là phát hành chỉ bằng một cú nhấp chuột.

Thanh toán theo danh sách trắng

Trong mô tả tài liệu ASC, Silvio Micali cũng đề cập đến Người dùng A có thể thiết lập một loạt người dùng trong danh sách trắng, khi những người dùng này thực hiện các giao dịch cụ thể, Người dùng A có thể hoàn tất thanh toán mà không cần chú ý đến trạng thái của blockchain bất cứ lúc nào. Toàn bộ logic thực thi được điều khiển bởi các giao dịch và người dùng kích hoạt các hoạt động này bằng cách gửi giao dịch. Để tránh sự kém hiệu quả, hệ thống sẽ không quét trạng thái của tất cả các tập lệnh mọi lúc và người chịu trách nhiệm xuất bản giao dịch có thể ủy quyền cho người khác xuất bản nó.

Tính năng này có thể di chuyển nhiều mẫu ứng dụng Internet hiện có. Ví dụ: ông chủ của một công ty có thể mở quyền danh sách trắng cho các trưởng bộ phận. Đối với các chi phí đi lại cụ thể, các trưởng bộ phận có thể trực tiếp chi tiêu mã thông báo ALGO tương ứng mà không cần phải trình ông chủ phê duyệt nhiều lần. Một ví dụ khác, cha mẹ có thể mở tài khoản cha mẹ và con cái cho con mình và trẻ có thể chi tiêu bao nhiêu tùy thích trong giới hạn duy nhất là 100 mã thông báo ALGO. Nếu số tiền vượt quá giới hạn, cha mẹ sẽ cần phải phê duyệt lại. . Ví dụ khác, một người hâm mộ đăng ký tư cách thành viên album nhạc thần tượng. Tư cách thành viên là một mã thông báo NFT không thể thay thế trên chuỗi Algorand. Sau khi danh sách trắng được mở, người hâm mộ có thể tự động thanh toán 100 mã thông báo ALGO mỗi tháng để mua tư cách thành viên mới. .

Ví đa chữ ký tùy chỉnh

Trong ví dụ cuối cùng của tài liệu ASC, Algorand chỉ ra rằng nó có thể hỗ trợ " "Ví đa chữ ký nhiều bên": Người dùng tạo một ví không chỉ có thể ủy quyền cho bất kỳ K nào trong số N khóa công khai của bộ A được chỉ định (tức là ví đa chữ ký thông thường), mà còn ủy quyền cho N khóa công khai của tập khác B bất kỳ K nào của , v.v.

Theo hiểu biết của BlockBeats, nó đơn giản là "ví đa chữ ký có thể tùy chỉnh". Một trong những kịch bản có thể được sử dụng là quản lý tài sản kỹ thuật số trong các công ty thuộc tập đoàn. Ví dụ: một công ty thuộc tập đoàn có các công ty con với các bộ phận khác nhau, các công ty con khác nhau (hoặc cùng một bộ phận của công ty trong tập đoàn) có thể có các giao dịch được ủy quyền riêng, chẳng hạn như một số giao dịch về chi phí thuế, một số giao dịch mua vật liệu xây dựng và một số giao dịch mua bán vật liệu xây dựng. mua vật liệu xây dựng, sử dụng cho chi phí ngoại hối, v.v.

Tóm tắt

Có thể thấy trước rằng, Nếu việc phát hành mã thông báo lớp đầu tiên của Algorand, hoán đổi nguyên tử nhiều bên và hợp đồng thông minh có thể được thực hiện thành công, nó sẽ bổ sung thêm nhiều kịch bản ứng dụng thực tế hơn cho chuỗi công khai này. lớp thứ ba Ở lớp đầu tiên, tính bảo mật, dễ sử dụng và khả năng chịu lỗi của các chức năng tài chính của Algorand sẽ được cải thiện đáng kể, rất phù hợp với DeFi hoặc lĩnh vực tài chính blockchain.

Tất nhiên, hiện tại, các kịch bản DeFi khác nhau này của Algorand chỉ là các khoản khấu trừ sản phẩm dựa trên các tài liệu bằng văn bản như giấy tờ và blog, và chúng được thảo luận trước khi chúng thực sự được triển khai. Tất cả đều có những hạn chế. Suy đoán trên không tính đến khả năng thực thi trong quá trình phát triển kỹ thuật của nhóm Algorand, ngưỡng người dùng của các sản phẩm DeFi, những rủi ro tiềm ẩn của môi trường chung khách quan của tài chính blockchain, vân vân.

Như chúng ta đã biết, khái niệm DeFi đã thực sự nổi lên và trở thành xu hướng trong năm nay, cho dù đó là MakerDAO, Composite hay Blockchain Synthetix và Kava, được báo cáo trước đây bởi Rhythm BlockBeats, đã thu hút sự chú ý đáng kể đến thị trường. Hai blog công nghệ Layer1 do Algorand xuất bản dường như đang bộc lộ tham vọng của họ trong lĩnh vực DeFi mà không cần dè dặt. Những thay đổi nào sẽ xảy ra với thị trường DeFi? Chúng ta sẽ chờ xem.


Tài liệu tham khảo
Hợp đồng thông minh Algorand ở lớp 1, Bởi Silvio Micali
https://algorandcom. cdn .prismic.io/algorandcom/093de545-f420-4381-b923-1a317dcc4d8b_ASC-Layer1.pdf

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:

Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats

Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia