BTC

$96,000

5.73%

ETH

$3,521.91

3.97%

HTX

$0.{5}2273

5.23%

SOL

$198.17

3.05%

BNB

$710

3.05%

简体中文

繁體中文

English

Tiếng Việt

한국어

日本語

ภาษาไทย

Türkçe

15 Chỉ Số Tổng Quan về Tình Hình DeFi năm 2022

DeFi之道

Đọc bài viết này mất 20 phút

Tấn công Flash Loan gần như biến mất vào năm 2022.

Tiêu đề Gốc: “Tình Hình DeFi Năm 2022 Như Thế Nào? Xem 15 Chỉ Số Này”

Tác Giả Gốc: Ignas, Nghiên Cứu DeFi

Dịch Giả Gốc: Con Đường DeFi

Vậy Tình Hình DeFi Năm 2022 Như Thế Nào?

Dưới Đây Là 15 Chỉ Số Cần Biết.

1. Tổng Giá Trị Bị Khóa (TVL)

Tính đến thời điểm viết bài này, có 556 tỷ USD bị khóa trong các hợp đồng thông minh DeFi.

Số này giảm 69% so với đỉnh lịch sử là 1.820 tỷ USD vào ngày 3 tháng 12 năm 2021.

TVL của Maker chiếm vị trí dẫn đầu với tỷ lệ 13.98%, thấp hơn nhiều so với hơn 50% chiếm đầu đàn của DeFi vào mùa hè năm 2020.

https://defillama.com/

Lưu Ý: Việc tính TVL được thực hiện bởi DefiLlama không bao gồm các token quản trị được đặt cược trong giao thức, các token LP hai hồ bơi, tài sản vay mượn trên thị trường, tài sản giao dịch thanh khoản và TVL được tính lại từ các giao thức khác.

Nếu bao gồm các chỉ số trên, TVL DeFi sẽ là 927 tỷ USD.

2. Giá của DeFi Token (Từ Đầu Năm Đến Nay)

Chỉ Số DeFi Pulse (DPI) theo dõi hiệu suất của toàn bộ tài sản tài chính phi tập trung chính của thị trường.

Tính bằng USD, đến nay, DPI đã giảm 67.8%, kém hơn ETH 5%.

Trong số các DeFi Token chính, CRV giảm nhiều nhất với mức giảm 85%.

Mặc dù giảm mạnh khi quy đổi thành USD, nhưng người nắm giữ LDO, UNI, SNX, CAKE và LINK sẽ có hiệu suất tốt hơn so với việc chỉ nắm giữ ETH.

3. Sự Kiện Phát Triển Blockchain

Mỗi dữ liệu kho GitHub mới trên chuỗi cho thấy rằng các nhà phát triển vẫn đang xây dựng.

Nguồn: https://leodatavinci-blockdevmonitor-1--chain-activity-dashboard-rbz4 n5.streamlitapp.com/

‌

Kho lưu trữ là nơi lưu trữ mã nguồn trên GitHub.

Dựa vào dữ liệu theo dõi từ 87.116 kho lưu trữ và 98.960 nhà phát triển, hoạt động của Ethereum và Solana cao nhất, Polygon đứng thứ ba.

Hoạt động phát triển trên BNB Chain và Cosmos ổn định, nhưng so với ba blockchain dẫn đầu, lượng phát triển ít hơn nhiều.

Khi xem xét số lần commit mã của mỗi chuỗi (theo dõi thay đổi trong kho mã nguồn), tình hình trở nên tồi tệ hơn.

Nguồn: https://leodatavinci-blockdevmonitor-1--chain-activity-dashboard-rbz4 n5.streamlitapp.com/‌

Tất cả các thay đổi mã của tất cả các blockchain đều giảm đáng kể, nhưng Solana dường như có hoạt động nhiều hơn so với Ethereum.

Cuối cùng, dữ liệu mới về nhà phát triển của mỗi chuỗi cũng không mấy lạc quan.

Nguồn: https://leodatavinci-blockdevmonitor-1--chain-activity-dashboard-rbz4 n5.streamlitapp.com/

‌

Thú vị là trong tháng trước, số lượng nhà phát triển tham gia vào Solana và Polygon nhiều hơn so với số lượng nhà phát triển tham gia vào hệ sinh thái Ethereum.

4. Tình hình Smart Money Sở Hữu

Dữ liệu Smart Money trên Nansen đề cập đến các thực thể tiền điện tử được coi là giàu kinh nghiệm, thông tin hoặc giao dịch và đầu tư theo cách mà họ được coi là "hiểu biết".

https://pro.nansen.ai/smart-money/holdings

‌

Trong vòng 30 ngày qua, chúng ta đã quan sát Smart Money đang chuyển vốn vào Compound, Aave và wBTC. Họ cũng đang tích luỹ BONE của MATIC, UNI, SRM, CHZ, KNC và Shiba Inu (được dự định sẽ ra mắt trên L2).

5. Thể lượng Giao Dịch DEX Hàng Tuần

Thể lượng giao dịch DEX hàng tuần đã giảm, nhưng vẫn duy trì ở mức 80 tỷ USD.

Nguồn: https://dune.com/hagaetc/dex-metrics

‌

Những DEX xếp hạng theo thể lượng giao dịch 7 ngày:

Uniswap 54 tỷ USD Pancakeswap 13 tỷ USD (dữ liệu không được bao gồm trong bảng Dune này do nó đến từ DefiLlama) Curve 9.745 tỷ USD Dodo 7.31 tỷ USD Balancer 6.01 tỷ USD Sushiswap 1.7 tỷ USD

Hầu hết thể lượng giao dịch của Dodo đến từ các cặp tiền tệ ổn định.

6. Thể lượng Giao Dịch Chuyển Từ DEX Sang CEX

Sàn giao dịch trung tâm đang chiếm ưu thế trên đối thủ giao dịch phi tâm trung.

Tỷ lệ này đã đạt mức lịch sử khoảng 25% vào tháng 2 năm 2022, nhưng đã giảm xuống cấp khoảng 12%.

Nguồn dữ liệu: @TheBlock__，dữ liệu @congecko

Hãy nhớ rằng giao dịch trên CEX có giá rẻ như thế nào, tỷ lệ này khá tốt!

7. Lợi suất của Stablecoin

Những ngày sản xuất cao đã qua đi mà không trở lại.

Hầu hết lợi suất của stablecoin trên Compound, Curve, Uniswap hoặc Aave dao động từ 0.1% đến 1.5%.

Xét về tỷ lệ rủi ro và lợi nhuận, Convex FRAX-USDC 2.45% hoặc FRAX-3 CRV 3.19% có thể là lựa chọn tốt nhất.

Nguồn dữ liệu: https://pro.nansen.ai/smart-money/holdings

‌

Tuy nhiên, chỉ có người giữ USDD trên Tron mới có thể nhận được lợi suất đáng kể.

Nhưng hãy tự tìm hiểu về USDD trước khi gửi USDD (DYOR), vì USDD được phát hành tập trung, chính sách phát hành/hoán đổi không minh bạch.

8. Tỷ lệ Stablecoin trên Chuỗi

Tỷ lệ này thể hiện mức độ so sánh giữa stablecoin và tổng giá trị kho tài trên chuỗi DeFi. Tron là chuỗi cho stablecoin.

Nguồn: https://xangle.io/en/analytics/CHAINS/tvl

‌

Giá trị thị trường của stablecoin trên TRON là 4 lần tổng TVL DeFi trên chuỗi.

9. Số ETH Bị Giao Rồi

Tổng cộng có 14,1 triệu ETH (chiếm 11.7% vốn cung ETH) đã bị giao rồi, trị giá 194 tỷ USD.

Nguồn: https://dune.com/arch1111/eth-staking-dashboard

‌

Người giữ vị trí trong Top 5 về Thị phần thị trường:

Lido 29.9% Coinbase 14.5% Kraken 8.2% Binance 6.5%

http://Staked.us 2.9%

Giao Rồi Linh Hoạt chiếm 33.4% tổng số ETH giao rồi. Lido chiếm ưu thế, nhưng Phần trăm của RocketPool gần đây đã tăng lên, đạt 1.95% tổng ETH đã được giao rồi.

10. Dự Án/dApp Có Thu Nhập Cao Nhất

Token Terminal theo dõi Dự án mã hóa dựa trên Thu nhập tích lũy.

Nguồn: https://tokenterminal.com/terminal/metrics/protocol-revenue

‌

Ethereum dẫn đầu với Thu nhập 1.931 tỷ USD trong 90 ngày. Tiếp theo là:

OpenSea 35 triệu USD dYdX 22.2 triệu USD PancakeSwap 16.6 triệu USD Synthetix 13.8 triệu USD ENS 12.5 triệu USD

Đáng chú ý, Phí giao dịch thấp của Solana cũng đồng nghĩa với Thu nhập thấp.

11. Phân Phối Thu Nhập

Bảng DefiLlama này cho thấy phí sinh ra từ giao thức đã được chuyển vào Kho Tài chính hoặc Chủ sở hữu.

Nguồn: https://defillama.com/fees

‌

Mặc dù một số giao protocls giao phát sinh phí lớn, nhưng doanh thu thực sự lại rất thấp.

Ví dụ, trong vòng 24 giờ qua, Lido đã tạo ra 950,435 đô la, nhưng chỉ có 10% của số này (95,044 đô la) được phân phối cho Token người giữ hoặc Kho tài chính.

Ethereum một lần nữa trở thành nhà lãnh đạo rõ rệt, với 1,800,000 đô la chảy vào người đặt cược.

12. Giao protocls DeFi phân theo quy mô của Kho tài chính

Kho tài chính (Treasury) là giá trị đô la của quỹ của giao protocl trên chuỗi (bao gồm giá trị đô la của các Token quản trị chưa được phân phối).

Nguồn: https://tokenterminal.com/terminal/metrics/treasury

‌

Uniswap nắm giữ tài sản Kho tài chính trị giá 28 tỷ đô la! Dịch vụ Tên miền Ethereum (ENS) cũng đặc biệt nổi bật trong thị trường giảm giá, với quy mô Kho tài chính là 12 tỷ đô la.

13. Số tiền mất do gian lận, tấn công hacker và lợi dụng lỗi từ CeFi và DeFi

Theo dữ liệu từ Defi Yield App, tổng cộng đã mất 600 tỷ đô la do gian lận, tấn công hacker, bỏ trốn hoặc các loại tấn công khác.

Nguồn: https://defiyield.App/rekt-database

‌

Chỉ riêng Terra đã mất 400 tỷ đô la.

Các Sự Kiện Tấn Công Hacker DeFi Chính Khác và Số Tiền Mất Trong Năm 2022:

Mạng Ronin - 6.25 Tỷ USD Wormhole - 3.26 Tỷ USD Cây Cầu Nomad - 1.9 Tỷ USD Beanstalk - 1.81 Tỷ USD Wintermute - 1.62 Tỷ USD

14. Tiền Mất Trên Blockchain

Quan trọng hơn, dữ liệu từ Ứng Dụng Yield DeFi cho thấy blockchain đã mất một lượng lớn tiền.

BSC đã trở nên nổi tiếng với việc mất tiền thường xuyên do các vụ tấn công hacker và sự kiện bỏ chạy sau khi nhận quyên góp. Trong vài tháng qua, Ethereum đã mất nhiều tiền hơn, nhưng vào tháng 10, BSC đã trở lại vị trí "dẫn đầu".