Trong lĩnh vực phái sinh DeFi, hệ sinh thái hợp đồng vĩnh viễn trên chuỗi đang phát triển mạnh mẽ, trong khi các sản phẩm tùy chọn trên chuỗi tương đối tụt lại phía sau. Vào tháng 3 năm nay, giao thức tùy chọn DeFi Opyn đã tuyên bố chuyển đổi thành DEX vĩnh viễn. giao thức.

Tỷ lệ của các giao thức tùy chọn trên chuỗi trong thị trường tiền điện tử nhỏ hơn nhiều so với các Dapp chuyên giao dịch và cho vay. truyền thống Một trong những công cụ phái sinh không thể thiếu trong tài chính và với sự thông qua của Bitcoin giao ngay ETF, mức độ phổ biến của thị trường mã hóa đã tăng lên và sự chuyên nghiệp hóa của các nhà giao dịch và nhà tạo lập thị trường trong thị trường mã hóa đã tăng lên, tương lai của Các sản phẩm tùy chọn chuỗi vẫn còn rất nhiều chỗ cho giá trị gia tăng.

Gần đây, Thetanuts Finance, công ty đứng đầu trong giao thức quyền chọn TVL của DeFiLlama, đã công bố ra mắt sản phẩm token quản trị trên chuỗi này. tham gia vào các quyền chọn từ năm 2021, đang thu được hiệu quả về vốn, chi phí giao dịch và trải nghiệm người dùng đã chứng minh cho thị trường thấy rằng các sản phẩm quyền chọn là một phần quan trọng của DeFi.

V3 trực tuyến, Thetanuts Finance là gì

Thetanuts Finance là một nền tảng tập trung vào altcoin tùy chọn Giao thức tùy chọn đa chuỗi phi tập trung cho phép người dùng thực hiện các tùy chọn mua hoặc bán trên chuỗi. Do sự nổi lên của EigenLayer, Thetanuts cũng đã theo dõi thị trường và tung ra các sản phẩm quyền chọn với LRT và LST làm tài sản cơ bản.

Vào tháng 9 năm 2021, Thetanuts đã ra mắt Basic Vaults, cho phép người dùng gửi các nhà tạo lập thị trường bán các quyền chọn thanh toán bằng tiền mặt OTM Europaen; vào tháng 6 năm 2022, sản phẩm chỉ số Thetanuts Finance Stronghold, tổng hợp nhiều kho tiền cơ bản, đã được ra mắt vào tháng 1 năm 2023, nó ra mắt bao gồm Long Vaults (kho tiền của người mua), Degen Vaults (kho tiền kỳ lạ), Wheel Vaults (kho tiền thanh toán của thực thể Châu Âu) và nhiều sản phẩm; vào tháng 11 năm 2023, phiên bản Alpha khuyến khích Thetanuts Finance v3 sẽ được ra mắt.

Trong giai đoạn này, Thetanuts đã nhận được tổng cộng hai vòng tài trợ, với bối cảnh sang trọng. Vào tháng 3 năm 2022, nó đã hoàn thành vòng tài trợ hạt giống trị giá 18 triệu đô la Mỹ, dẫn đầu bởi Three Arrows Capital, Deribit, QCP Capital và Jump Crypto; vào tháng 4 năm 2023, nó đã hoàn thành vòng tài trợ trị giá 17 triệu đô la Mỹ, do Polychain Capital, Hyperchain Capital và Magnus dẫn đầu. Thủ đô .

Từng bước và vững chắc, Thetanuts đã đạt được thứ hạng số 1 hiện tại trong giao thức tùy chọn DeFiLlama TVL. Theo trang web chính thức của Thetanuts, Thetanuts Finance hiện có tổng cộng hơn 60.000 người dùng, giao thức TVL trị giá 31,07 triệu USD và triển khai đa chuỗi tới 9 mạng. Và đối với các giao thức quyền chọn, năm 2024 cũng chứng kiến Thetanuts đạt mức cao nhất mọi thời đại về tổng doanh số danh nghĩa. Theo các quan chức, Thetanuts đã có hơn 100.000 lượt tương tác trên các sự kiện Galxe, Layer3 và Zealy.

Trong quý đầu tiên của năm 2024, mạng chính v3 của Thetanuts Finance sẽ được ra mắt. Nó đánh dấu sự chuyển đổi của Thetanuts Finance từ giao thức kho tùy chọn sang giao thức tùy chọn trên chuỗi phi tập trung tập trung vào tiền thay thế, cho phép người dùng thực hiện các hoạt động dài và ngắn.

Cấu trúc Thetanuts v3 sẽ sử dụng Basic Vaults, thị trường cho vay và nhóm Uniswap v3 hiện có, đồng thời cũng sẽ sử dụng định giá thị trường tự do - người dùng có thể bày tỏ ý kiến của riêng mình về giá cả xem.

Kinh tế mã thông báo NUTS

Vào tháng 5, Thetanuts Finance đã công bố ra mắt $NUTS, mã thông báo quản trị của hệ sinh thái, để thúc đẩy các mục tiêu dài hạn của giao thức, bao gồm cơ chế phân quyền, quản trị và khuyến khích.

Nguồn cung NUTS tối đa là 10 tỷ, chiếm khoảng 7,5% nguồn cung lưu hành ban đầu. Phân phối mã thông báo như sau:

・Cộng đồng: 43,5%

・Nhà đầu tư: 11,9%

・Nhóm: 20%

・Kho bạc: 20,1%

・Airdrop mùa 1: 3,0%

・Bán công khai: 1,0%

・Ban đầu thanh khoản: 0,5%

Thetanuts Finance đề cập đến Mô hình ký quỹ phiếu bầu của Curve, tính thanh khoản các ưu đãi sẽ được phát hành dưới dạng $veNUTS trên mạng chính Ethereum vào cuối mỗi Kỷ nguyên và có thể được sử dụng sau khi nhận được chúng.

NUTS có thể được đặt cọc dưới dạng VENUTS theo tỷ lệ 1:1 và sau đó có thể được mở khóa tuyến tính thành $NUTS lỏng trong khoảng thời gian 90 ngày. Người nắm giữ $veNUTS có thể tận hưởng nhiều đặc quyền khác nhau của các thành viên cộng đồng Thetanuts Finance và tham gia bỏ phiếu theo tỷ trọng của nhiều thành phần khác nhau trong hệ sinh thái Thetanuts Finance. Người nắm giữ có thể khóa thêm $veNUTS để nhận được ưu đãi thanh khoản lên tới 1,5 lần cho việc tăng tốc phát thải trên Thetanuts Finance.

Các khoản phí do Thetanuts Finance thu sẽ được tích lũy vào kho giao thức, do Thetanuts Finance DAO quản lý sau khi chức năng quản trị được kích hoạt.

Cách sử dụng Thetanuts để tối đa hóa lợi nhuận

Cho vay

Thị trường cho vay v3 là mô-đun cốt lõi trong Thetanuts Finance v3. Các hợp đồng của nó được lấy cảm hứng từ Aave v2, cho phép người dùng thực hiện các tùy chọn mua hoặc bán trên chuỗi. Các tài sản được hỗ trợ bao gồm $XYZ-C, $XYZ-P, $XYZ và USDC. tài sản. .

Ngoài ra, Thetanuts cũng hỗ trợ các khoản vay nhanh Tương tự như Aave v2, thị trường cho vay sẽ cho phép các khoản vay nhanh và người dùng có thể vay các khoản vay lên tới 95% LTV, có nghĩa là Giới hạn đòn bẩy lý thuyết cho các vị thế mua là 20 lần.

Sau khi người dùng mở một quyền chọn bán khống hoặc vị trí quyền chọn bán khống, hệ thống sẽ Người dùng được nhắc thực hiện Boost và gửi mã thông báo Basic Vault LP vào thị trường cho vay. Bằng cách cung cấp tính thanh khoản trên thị trường cho vay, người cho vay tạo ra doanh thu dưới dạng lãi suất cho vay.

Người cho vay trong thị trường cho vay có thể cho vay dựa trên vị thế của họ, vay $XYZ hoặc $USDC dựa trên số tiền họ cung cấp, cho phép người dùng vay trên tài khoản của họ. Các vị thế bán giao dịch bằng tài sản thế chấp để đạt được hiệu quả sử dụng vốn cao hơn và cho phép chúng tương tác với các thành phần khác của hệ sinh thái Thetanuts Finance v3 bằng cách sử dụng vốn vay từ thị trường cho vay.

Chiến lược LRTVault

Vào tháng 3 năm nay, Thetanuts Finance v3 cũng đã ra mắt kho chiến lược LRT, tích hợp PT- The của Pendle Sản phẩm eETH tạo ra kho chiến lược LRT có đòn bẩy trên mạng chính Ethereum, cho phép người dùng kiếm thêm thu nhập từ tài sản LRT của họ. Chúng bao gồm các kho tùy chọn như PT-weETH, PT-USDe, v.v.

Lấy PT weETH làm ví dụ. Trên giao diện người dùng Thetanuts, người dùng sẽ "Zap" của họ. PT tuầnETH. PT weETH được gửi vào thị trường cho vay Thetanuts v3 và ETH được vay. ETH được gửi vào kho bạc cơ bản ETH-C, tạo ra phí tùy chọn kho bạc cơ bản bổ sung.

Thông qua kho chiến lược LRT, người dùng có thể tạo ra tối đa 3 nguồn thu nhập, bao gồm thu nhập cố định PT weETH, phí bảo hiểm tùy chọn ETH-C Basic Vaults của Thetanuts và NUTS giải thưởng token.

NhậnThêm thu nhập

Ngoài việc sử dụng thị trường cho vay và kho chiến lược LRT, người dùng cũng có thể nhận được nó bằng cách thêm thanh khoản thu nhập.

Các LP được thêm vào mô-đun thanh khoản sẽ được hưởng các tùy chọn về phí Kho tiền cơ bản , lãi suất cho vay trên thị trường cho vay, phí giao dịch AMM, ưu đãi mã thông báo NUTS tiềm năng và các ưu đãi mã thông báo bổ sung tiềm năng.

Thetanuts Finance là sản phẩm quyền chọn thuộc mô hình Vaults, nghĩa là người bán quyền chọn gửi tài sản thế chấp vào kho tiền và đúc ERC đại diện cho quyền quyền chọn theo một tỷ lệ thế chấp nhất định -20 token. Việc nắm giữ token này được coi là có quyền của người mua quyền chọn Sau khi hết hạn, quyền chọn sẽ tự động được thực hiện hoặc hết hạn.

Là một dự án tiêu biểu cho việc phát hành các sản phẩm có cấu trúc, chiến lược của Thetanuts theo truyền thống lấy người bán làm trung tâm, nhưng sau phiên bản 3, nó cũng hỗ trợ các chiến lược của người mua thông qua việc sử dụng AMM và cho vay Thị trường, LP và nhà giao dịch có thể chọn thực hiện các tùy chọn mua hoặc bán trên chuỗi.

Với AMM, người dùng cũng có thể đóng vị thế của mình ngay lập tức, không giống như trước đây họ phải đợi đến cuối LP kỷ nguyên tiếp theo để thoát khỏi vị thế. Ngoài ra, Thetanuts v3 đơn giản hóa giao diện người dùng, tóm tắt các chức năng giao dịch khác nhau như Basic Vault và cho vay, đồng thời đơn giản hóa trải nghiệm tương tác, giúp cải thiện đáng kể trải nghiệm người dùng.

Sau khi ra mắt mã thông báo NUTS, Thetanuts cũng sẽ khởi chạy mô hình quản trị DAO, tiến thêm một bước nữa trên con đường phân cấp. Là giao thức tùy chọn trên chuỗi hàng đầu hiện nay, Thetanuts đã đạt được một số thành tựu, nhưng làm thế nào để mang lại quyền chọn cho nhiều nhà giao dịch hơn để kiếm lợi nhuận là một mục tiêu đòi hỏi phải làm việc chăm chỉ lâu dài.

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức của BlockBeats:

Nhóm Telegram đăng ký: https://t.me/theblockbeats

Nhóm Telegram thảo luận: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia